操作风险管理教材

因为少了钉子，马掌丢了；因为少了马掌，马匹丢了；因为丢了马匹，骑手丢了；因为少了骑手，战斗丢了；因为丢了战斗，国家丢了。所有一切归根到底因为一颗小小的马掌钉。

------富兰克林1第一节操作风险的识别第二节 操作风险的评估第三节操作风险的应对与控制第六章 操作风险管理2第一节操作风险的识别一、操作风险的涵义二、操作风险的分类三、操作风险的特征四、关注国内金融机构的操作风险3一、操作风险的涵义不同的理解巴塞尔委员会的定义由于内部流程、人员行为和系统失当或失败，以及由于外部事件而导致损失的风险45（一）按风险成因划分二、操作风险的分类67（二）按业务类型划分二、操作风险的分类8（三）按损失事件类型划分二、操作风险的分类92005年月12月8日，日本瑞穗证券公司的一名交易员接到一位客户的委托指令，要求以“61万日元的价格卖出1股J-COM公司的股票”。然而该交易员在操作时却误把指令输成了“以每股1日元的价格卖出61万股”。指令输入后，电脑屏幕出现“输入有误”的警告，但该警告经常出现，交易员忽视了这一提醒继续操作。随后，东京证交所发现错误，立即电话通知瑞穗证券取消交易，然而由于证券交易所的系统存在缺陷，取消交易的操作未能成功。13日，日本证券结算机构正式决定按照每股91.2万日元的价格实施强制性现金结算。为此，瑞穗证券公司的损失达到了400多亿日元。案例分析：瑞穗证券的“乌龙指”101、根据据前面的的分类方方法，瑞瑞穗证券券的操作作风险各各属于哪哪一类别别？从风险成成因来看看：从业务类类型来看看：从损失事事件来看看：2、瑞穗证证券“乌乌龙指””事件带带来的启启示是什什么？问题：11操作风险险损失分分类：机构层面个人层面法律成本因发生操作风险事件引发法律诉讼或仲裁，须依法支出的诉讼费用、仲裁费用及其他法律成本。如外聘律师代理费、评估费、鉴定费等刑事责任费用支出监管罚没因操作风险事件所遭受的监管部门或有权机关罚款及其他处罚。如吊销执照等罚款警告、禁止从业资产损失由于疏忽、事故或自然灾害等事件造成实物资产的直接毁坏和价值的减少。生命、健康受损财物受损对外赔偿由于内部操作风险事件，导致商业银行未能履行应承担的责任造成对外的赔偿。道歉赔偿账面减值由于偷盗、欺诈、未经授权活动、追偿不力等操作风险事件所导致的资产账面价值直接减少。收入减少其他损失如声誉受损；信用等级下调；客户流失；员工流失；被严厉监管；等等名誉受损、调岗减薪、降职（级）12金融诈骗罪类别最高刑罚贷款诈骗罪处10年以上有期徒刑、无期徒刑或死刑，并处5万元以上50万元以下罚金或没收财产。信用卡诈骗罪信用证诈骗罪集资诈骗罪票据诈骗罪金融凭证诈骗罪有价证券诈骗罪保险诈骗罪处10年以上有期徒刑，并处2万元以上10万元以下罚金或没收财产。目前，我我国刑法法中关于于金融犯犯罪主要要有三大大类罪名名：金融融诈骗罪罪、破坏坏金融管管理秩序序罪和金金融职务务犯罪。。其中最最高刑罚罚除了要要交纳相相应的罚罚金外，，还可被被判处10年以上有有期徒刑刑、无期期徒刑甚甚至死刑刑：13破坏金融管理秩序罪类别细分最高刑罚危害货币管理罪伪造货币罪处10年以上有期徒刑、无期徒刑或死刑，并处5万元以上50万元以下罚金或没收财产出售、购买、运输假币罪金融工作人员购买假币、以假币换取货币罪持有、使用假币罪变造货币罪破坏金融机构组织管理罪擅自设立金融机构罪处10年以下有期徒刑，并处5万元以上50万元以下罚金破坏银行管理罪非法吸收公众存款罪处10年以上有期徒刑或无期徒刑，并处5万元以上50万元以下罚金或没收财产，或违法所得的5倍罚金，或洗钱金额20%的罚金高利转贷罪违法发放贷款罪吸收客户资金不入账罪伪造、变造金融票证罪非法出具金融票证罪违法票据承兑、付款、保证罪洗钱罪14相关职务犯罪细分最高刑罚贪污罪10万元以上处10年以上有期徒刑、无期徒刑或死刑，并处没收财产5~10万元处5年以上有期徒刑或无期徒刑，并处没收财产5000元~5万元处1年以上10年以下有期徒刑5000元~1万元犯罪后有悔改表现、积极退赃的，可减轻处罚或免予刑事处罚，由其所在单位或上级主管机关给予行政处分。不满5000元情节较重的处2年以下有期徒刑或拘役；情节较轻的，由所在单位或上级主管机关酌情给予行政处分。行贿及受贿罪行贿罪处10年以上有期徒刑或无期徒刑，可并处没收财产。金融机构从业人员受贿罪数额较大的，处5年以下有期徒刑或拘役；数额巨大的，处5年以上有期徒刑，可并处没收财产。受贿罪签订、履行合同失职被骗罪处3年以下有期徒刑或拘役；致使国家利益遭受特别重大损失的，处3年以上7年以下有期徒刑。152008年，巴塞塞尔银行行委员会会进行了了“操作作风险损损失数据据收集行行动”（（LDCE），调查查范围涉涉及欧洲洲、南北北美洲、、亚洲、、大洋洲洲17个国家的的121家国际活活跃银行行，主要要结果如如下：按件数数按金额额16阎庆民民收集集了2000--2009年公开开报道道的599起操作作风险险案件件，并并以此此为样样本，，对我我国商商业银银行操操作风风险的的现状状特征征进行行统计计分析析，主主要结结果如如下：：按件数数按金额额17普遍性性操作风风险可可能潜潜伏在在各个个网点点、各各类业业务发发各个个操作作环节节中。。模糊性性操作风风险的的范围围和内内容很很难清清楚地地界定定，与与市场场风险险、信信用风风险存存在交交叉。。内生性性操作风风险诱诱因主主要有有人员员、系系统、、程序序等，，大多多发生生在金金融机机构可可控范范围内内。三、操操作风风险的的特征征18不对称称性在大多多数情情况下下，因因操作作风险险而导导致的的损失失与收收益是是不对对称的的非系统统性不同机机构的的操作作环境境不同同，操操作风风险产产生的的原因因也不不相同同，更更多地地取决决于特特定机机构的的特定定特征征．三、操操作风风险的的特征征19（一））特征征：从事件件类型型看，，主要要原因因是内内部欺欺诈和和外部部欺诈诈从业务务类型型看，，主要要分布布在商商业银银行业业务和和零售售银行行业务务线从管理理层级级来看看，主主要分分布在在分支支行层层面从具体体成因因来看看，主主要存存在于于人员员欺诈诈、制制度执执行不不力、、外部部环境境不利利等方方面四、关关注国国内金金融机机构的的操作作风险险20近年来来部分分金融融大案案要案案：2003年华夏夏银行行李惠惠鸣非非法吸吸储，，涉案案3.4亿元，，最终终损失失2亿元。。2004年中行行纽约约分行行骗贷贷案，，涉案案2500万美元元。2005年中行行黑龙龙江河河松街街支行行高山山存款款诈骗骗案，，涉案案9亿元。。2006年中行行双鸭鸭山四四马路路支行行票据据诈骗骗案，，涉案案4.325亿元。。2007年农行行邯郸郸支行行金库库被盗盗案，，涉案案5100万元。。2008年国开开行副副行长长王益益受贿贿案，，受贿贿1100万元。2009年交行行广州州分行行违规规贷款款案，，涉案案90多亿元元。2010年北京京农商商行贷贷款诈诈骗案案，涉涉案7.08亿元。。2011年齐鲁鲁银行行诈骗骗案，，涉案案50多亿元元。2011年内蒙蒙古中中行““7·19””绑架案案2012年烟台台银行行支行行行长长盗取取银行行承兑兑汇票票案2012年江阴阴农行行支行行行长长举家家外逃逃案21第二节节操操作作风险险的评评估一、度度量操操作风风险的的基本本思路路二、基基本指指标法法三、标标准法法四、高高级计计量法法22确定操操作风险敞敞口确定风风险因子及及概率率估计风风险损失失一、度度量操操作风风险的的基本本思路路可依据据风险险来源源，并并考虑虑：1、变变化因因素；；2、、复杂杂性因因素；；3、、管理理失控控；等等等分别估估计每每一来来源的的风险险发生生概率率。可划分分不同同档次次对风风险发发生概概率赋赋值包括预预期损损失和和非预预期损损失。。通常用用绝对对数值值来表表示。。可通通过专专家估估计，，也可可通过过经验验统计计或其其它2324中行的的操作作风险险严重重度评评级25二、基基本指指标法法采用一一个指指标来来表示示一个个机构构整体体的操操作风风险水水平是计量量操作作风险险的最最基本本方法法公式：：26关于参参照指指标的的选择择，巴巴塞尔尔委员员会的的建议议是：：前三年年总收收入的的平均均值理由是是：收入是是计量量业务务活动动规模模的合合理指指标容易获获取可以校校验在不同同地区区具有有连贯贯性与与可比比较性性具有反反周期期性二、基基本指指标法法27优势：：1、易易于操操作2、适适用范范围广广劣势：：1、对对操作作风险险的敏敏感度度不高高2、无无法充充分反反映机机构的的特点点和需需要因此，，委员员会建建议此此法主主要适适用于于业务务简单单的小小银行行二、基基本指指标法法28三、标标准法法将机构构业务务分为为不同同的标标准类类型，，为每每一类类型的的业务务设定定财务务指标标和平平均的的业务务量指指标及及其系系数，，进而而计量量操作作风险险公式：：29巴塞尔尔关于于产品品线及及其权权重的的规定定：三、标标准法法30替代标标准法法《商业银银行操操作风风险监监管资资本计计量指指引》31优势：：能够更更好地地反映映不同同业务务特点点银行行的不不同风风险，，提高高了操操作风风险计计量的的敏感感度。。劣势：：产品线线的划划分及及指标标系数数的确确定仍仍存在在较大大的困困难因此，，巴塞塞尔委委员会会建议议此法法首先先在国国际活活跃银银行中中应用用三、标标准法法32四、高高级计计量法法（一））内部部计量量法允许机机构通通过内内部数数据估估计相相关参参数，，计量量出操操作风风险下下的预预期损损失，，进而而乘上上转换换系数数，可可得操操作风风险下下的资资本要要求公式：：33四、高高级计计量法法（二））损失失分布布法在这一一方法法中，，银行行利用用自己己的内内部数数据分分别估估计单单个损损失事事件的的损失失程度度及损损失事事件发发生的的频率率，然然后以以此为为基础础，计计算累累积的的操作作风险险损失失分布布函数数。有了分布函函数，就可可以应用VaR的基基本原理，，直接计算算出对应的的非预期损损失，因此此，这种方方法通常也也称操作风风险VaR法34四、高级计计量法（三）极值值理论法部分导致操操作风险损损失的事件件发生频率率低，但造造成的损失失巨大，从从分布形态态上看具有有强烈的““厚尾”分分布特征，，使用极值值理论法模模拟厚尾部部分，可以以根据极端端值的样本本数据，在在总体分布布未知的情情况下，得得到一定置置信度的VaR值作作为资本要要求。该方方法的关键键是设定一一个最优阈阈值，当所所选取的参参数超过该该阈值时，，纪录下来来作为极端端情况的样样本数据。。35第三节操操作风险险的应对与与控制一、主要内内控措施介介绍二、操作风风险的缓释释与转移三、操作风风险的应急急处理36（一）营造造完善的内内控环境政策和程序序行为准则授权职责分离审计合规强制休假投诉处理员工薪酬、、聘用、培培训和教育育一、主要内内控措施介介绍37一、主要内内控措施介介绍（二）实施施有效的业业务流程控控制客户交易账户政策的实施法律文档会计核算和记录保存管理信息系统人员控制非营业场所和非营业时段交易新的产品、业务条线和业务活动资产估值查证和再核实确认清算38（一）保险险经理与高级级职员责任任险银行一揽子子险错误与遗漏漏险商业综合责责任险财产险雇员行为责责任险未授权交易易险因特网责任任险……二、操作风风险的缓释释与转移39小资料：高高管责任险险工行于2006年12月发布公告告称，该公公司第一届届董事会批批准由美亚亚保险公司司牵头为工工行董事会会、监事会会全体成员员及高级管管理人员提提供责任保保险。高管责任险险是指公司司董事及高高级职员在在行使职权权过程中，，因过错导导致公司或或第三者遭遭受经济损损失而应承承担经济赔赔偿责任时时，由保险险公司按约约定承担赔赔偿责任的的保险。通通常由公司司出资投保保。美亚保险公公司推出了了“中国董董监事和高高级管理人人员责任保保险”，成成为国内首首个针对中中国A、B股上市公司司管理责任任的保险产产品，该产产品的保障障对像除了了公司董事事、监事、、高管外，，还可扩展展到子公司司管理层；；保险的行行为包括董董、监事及及高管管理理过失、劳劳动用工过过失以及非非故意诽谤谤行为。据了解，假假如发生保保险合同约约定的保险险事故后，，被保险人人不仅可以以从美亚保保险获得赔赔偿金，还还可获得针针对索赔而而发生的抗抗辩费用。。此外，该该保险还有有许多扩展展保障条款款，不仅为为公司和管管理层减轻轻金钱负担担、降低风风险，还可可以从心理理上降低管管理层的压压力。2007年3月23日工行发布布公告称，，经股东大大会通过，，工行决定定出资148.6万美元为公公司高管购购买责任险险，成为率率先推出这这一举措的的国内银行行。40（二）外包包（Outsourcing））外包是指企企业整合利利用其外部部最优秀的的专业化资资源，从而而达到降低低成本、提提高效率、、充分发挥挥自身核心心竞争力和和增强企业业对环境的的应变能力力的一种管管理模式。。最为流行的的外包服务务形式主要要包括：IT资源外外包服务、、客户服务务中心外包包、营销外外包、人力力资源管理理外包、应应收账款外外包等。二、操作风风险的缓释释与转移41（三）系统统升级二、操作风风险的缓释释与转移案例：开平平事件利用中国银银行联行清清算系统的的缺陷，即即各分行资资金汇划和和总行确认认之间存在在时间差，，余振东等等人从1993年起起将其平日日盗用各科科目的资金金额打入联联行资金项项下，将亏亏空反映成成对总行联联行系统的的欠款。然然后，利用用欠款确认认的漫长和和不确定过过程，以新新账补旧账账，寅吃卯卯粮。直到到2001年10月月12日，，中国银行行将过去全全国多达1040处处的电脑中中心统一成成一套系统统，集中设设置在33个中心，，这一天中中国银行正正在集中的的各分支机机构的电脑脑中心反映映出来的账账目出现了了4.83亿美元的的亏空。案案发地被确确定在开平平。42金融机构应应该识别那那些迅速对对恢复服务务至关重要要的关键业业务程序，，包括那些些依赖外部部供应商或或其他第三三方的业务务。对于这这些程序，，应该明确确在中断事事件中恢复复服务的替替代机制。。此外，还应应该特别关关注恢复电电子或物理理记录功能能，如果这这样的记录录是由非现现场设施进进行数据备备份的话，，或当营业业必场所须须搬迁到一一个新地点点时，则要要注意这些些地点与受受到影响的的营业保持持足够的距距离，以便便减少主要要记录及设设施与备份份同时瘫痪痪的风险。。三、操作风风险的应急急处理43案例分析：：十分钟的的悲剧2008年9月15日上午10:00，雷曼兄弟弟公司向法法院申请破破产保护，，消息转瞬瞬间通过电电视、广播播和网络传传遍地球的的各个角落落。令人匪匪夷所思的的是，在如如此明朗的的情况下，，德国国家家发展银行行在10:10居然按外汇汇掉期协议议通过计算算机自动付付款系统，，向雷曼兄兄弟公司即即将冻结的的银行账户户转入了3亿欧元，这这笔巨款自自然是“肉肉包子打狗狗有去无回回”。事件曝光后后，德国社社会各界大大为震惊，，舆论哗然然，指责德德国国家发发展银行是是迄今“德德国最愚蠢蠢的银行””。因为此此前一天，，有关雷曼曼破产的消消息已经满满天飞，德德国国家发发展银行应应该知道交交易的巨大大风险的存存在，并事事先做好防防范措施才才对。短短10分钟里，德德国国家发发展银行内内部到底发发生了什么么事情，从从而导致如如此愚蠢的的低级错误误?一家法律事事务所受财财政部的委委托，进驻驻银行进行行全面调查查，他们询询问了数名名与事件有有关的人员员：44我知道今天要按照协议预先的约定转账，至于是否撤销这笔巨额交易，应该让董事会开会讨论决定。首席执行官乌尔里奇·施罗德我们还没有得到风险评估报告，无法及时做出正确的决策。

董事长保卢斯

我打电话给国际业务部催要风险评估报告，可那里总是占线，我想还是隔一会儿再打吧。

董事会秘书史里芬

雷曼破产是板上钉钉的事，我想跟施罗德谈谈这件事，但上午要会见几个克罗地亚客人，等下午再找他也不迟，反正不差这几个小时。

公关部经理贝克

45星期五晚上准备带上全家人去听音乐会，我得提前打电话预订门票。

国际业务部经理克