世界金融危机与中国对外贸易

世界金融危机与中国对外贸易

山东大学经济学院孔庆峰

2009年4月3日

1一、目前的金融危机及其对外传导1、从次级债危机到金融危机可以把次贷危机的演进逻辑概括为三个环环相扣的风险链条：房地产市场繁荣导致抵押贷款标准放松和抵押贷款产品创新；证券化导致信用风险由房地产金融机构向资本市场传递；基准利率提高和房地产价格持续下跌成为危机爆发的导火索。23危机三阶段：金融危机：一国或几国的全部或大部分金融指标（如：短期利率、货币资产、证券、房地产、土地价格、商业破产数和金融机构倒闭数）的急剧、短暂和超周期的恶化。信用危机：信用过度扩张，引发通货膨胀和经济动荡，进而影响信用体系的信誉，导致其各环节发生崩溃的现象。经济危机：指的是一个或多个国民经济或整个世界经济在一段比较长的时间内不断收缩（负的经济增长率）。在经济全球化与金融全球化日益加深的背景下，从美国开始的次贷危机正从美国金融市场传导至全球金融市场，从美国实体经济传导至全球实体经济。4

2、金融危机的蔓延及影响英国《泰晤士报》2008年10月13日发表“似曾相识”的文章，根据1907年最典型的一次大恐慌的经验，走向一次大恐慌有六步：（1）一家重要的银行或者金融机构破产；（2）存款人大量取出存款；（3）士气低落的股票市场影响到了银行和存款人；（4）大量存储现金，不仅是个人这样做，银行也这样做；（5）金融局势逐步改善；（6）贸易受到巨大影响，无数雇员被裁，人们意识到国家必须进行一次艰难的产业重建。53、金融危机对世界经济的影响对发达国家：金融危机信心丧失资金可得性降低投资下降消费减少经济衰退。发展中国家：出口（投资）减少价格下降信心丧失和股市下跌经济衰退。6世界银行2008年12月9日预测，在未来一段时期内，很可能出现全球性的经济衰退，发达国家明年的平均增长率将接近零。发展中国家经济增长率将从2007年的7.9%降至2009年的4.5%。中国7.5%，印度5.8%。其他发展中国家2.9%。世界贸易将在2009年收缩2.1%。中等收入国家的投资预期将放缓至3.5%，远低于2007年的13.2%。世界银行2009年3月31日预测，2009年世界经济将下滑1.7％。这是第二次世界大战以来世界经济首次出现下降，且降幅高于国际货币基金组织此前预期的0.5％至1％的降幅。发达经济体仍是经济重灾区，其经济今年将整体下滑2.9％，其中美国经济下滑2.4％，欧元区经济下滑2.7％，日本经济下滑5.3％。发展中国家经济今年增幅只有2.1％，大大低于去年世行预测的5.8％的增幅。其中，中国经济增长6.5％，印度增长4.0％，巴西增长0.5％，俄罗斯则负增长4.5％。如果扣除掉中国和印度经济，发展中国家今年经济将出现零增长。7“购买美国货”，“意大利人吃意大利食品”，“中国制造”开始遭遇围堵。自2008年11月20国集团签署承诺避免采取保护主义措施以来，参加G20伦敦金融峰会的20国有17国已经实行了47项措施，以牺牲其他国家为代价对贸易进行限制。根据世界银行对贸易和贸易相关措施的监测清单，自金融危机开始以来，各国官员已提出和（或）实行了约78项贸易措施，其中有66项有限制贸易的内容，47项贸易限制措施最终生效。这些措施对被市场拒之门外的特定出口国家具有严重的负面影响。

84、金融危机对中国经济的影响国际性银行和金融机构出现资产损失甚至倒闭；汇率变动使中国的外汇储备出现不同程度的缩水；中国出口大幅下降；热钱可能大量涌入。目前热钱进入中国的渠道已多达60多条，估算热钱进入的数量已达到5000亿至8000亿美元。令人担忧的是，我们对国际热钱缺乏有效监管，规模巨大的国际热钱，如果在缺乏有效监管的情况下大进大出，兴风作浪，是非常危险的。两种可能性!95、金融危机的根源

全球经济高速增长的方式孕育了金融危机。2002－2007年间，全球经济出现空前的高速增长，发达国家和发展中国家的经济发展速度均高于长期趋势线。增长实际伴随着一些潜伏的危机：一是房地产价格持续以两位数的速度增长，泡沫也增大了；二是美国的双赤字，2006年，美国的赤字已达其ＧＤＰ的6%左右，这不可避免地影响到美元的地位；三是与大量金融衍生品的出现相伴随的风险。10二、我我国对对外贸贸易的的基本本情况况及面面临问问题（一））有关关宏观观数据据：1、中中国对对外贸贸易的的发展展（出出口））112、出出口增增长速速度整整体放放慢2007年年8月月-2008年年10月月月度出出口额额增长长率放放缓趋趋势12中国出出口增增长速速度从从2008年3月的的30%的的高增增长，，降到到2009年2月的的-25.7%的增增长率率；进进口从从2008年5月高高达40%的增增长率率滑落落为2009年年1月月的-43%和和2月月的-24%。。133、出出口市市场结结构变变化我国出出口市市场占占比变变化，，美国国从2007年年的19.3%降为为17.6%：：2008年年前9月2007年年前十十位前十位位出口口市场场出出口口市场场占比比144、加加工企企业迁迁出增增多我国劳劳动密密集型型产业业（纺纺织、、服装装、玩玩具等等行业业），，加工工贸易易方式式出口口占主主导地地位，，外商商投资资企业业为出出口主主力，，随着着劳动动力成成本上上升、、银行行利率率等因因素变变化，，许多多外资资在华华投资资的加加工工工厂迁迁往成成本更更低的的越南南、缅缅甸、、老挝挝等国国家，，同时时订单单也转转向其其他发发展中中国家家。其其中来来料加加工与与来件件装配配企业业受损损最为为严重重。2008年1-10月月累计出出口贸易易中，一一般贸易易方式占占比46.4%，同比比增长26.9%；加加工贸易易方式占占比47.5%，同比比增长14.8%。由由此可以以看出加加工贸易易方式出出口增长长放慢，，比例逐逐步降低低。152008年年1-10月月中中国国出出口口贸贸易易方方式式165、、中中国国出出口口结结构构升升级级的的压压力力巨巨大大出口口产产品品结结构构的的低低端端特特性性，，使使中中国国出出口口面面临临日日益益严严重重的的技技术术性性贸贸易易壁壁垒垒的的制制约约。。据据中中国国商商务务部部的的调调查查，，受受国国外外技技术术性性贸贸易易措措施施的的影影响响，，2005年年中中国国出出口口直直接接损损失失的的金金额额达达到到691亿亿美美元元，，约约占占2005年年全全年年出出口口额额的的9.07%；；企企业业为为应应对对国国外外技技术术性性贸贸易易措措施施所所增增加加的的生生产产成成本本217亿亿美美元元，，约约占占2005年年全全国国出出口口贸贸易易额额的的2.85%；；国国外外技技术术性性贸贸易易措措施施给给中中国国企企业业造造成成的的出出口口贸贸易易机机会会损损失失高高达达1470亿亿美美元元，，约约占占2005年年全全年年出出口口额额的的19.29%。金金融融危危机机使使这这种种情情况况急急剧剧恶恶化化。。17（二二））外外贸贸企企业业处处境境困困难难1、、订订单单减减少少、、业业务务量量萎萎缩缩从2007年年7月月出出口口订订单单景景气气指指数数开开始始明明显显下下降降。。中国国制制造造业业PMI指指数数显显示示，，中中国国制制造造业业新新出出口口订订单单指指数数自自2008年年4月月份份以以来来，，基基本本呈呈下下滑滑趋趋势势，，2008年年7-11月月，，新新出出口口订订单单指指数数均均低低于于50%，，尤尤其其是是10月月和和11月月，，新新出出口口订订单单指指数数降降为为41.4%和和29%。。（（PMI是是一一个个综综合合指指数数，，按按照照国国际际上上通通用用的的做做法法，，由由5个个主主要要扩扩散散指指数数加加权权而而成成。。通通常常PMI指指数数在在50%以以上上，，反反映映经经济济总总体体扩扩张张；；低低于于50%，，反反映映经经济济衰衰退退。。））订单单的的减减少少主主要要体体现现为为了了劳劳动动密密集集型型等等加加工工贸贸易易企企业业的的订订单单减减少少；；对对于于有有技技术术优优势势、、特特别别渠渠道道以以及及独独家家代代理理的的企企业业，，生生产产能能力力受受影影响响相相对对较较小小。。182008年年1-11月月制制造造业业PMI相相关关指指数数192、、出出口口企企业业信信用用风风险险增增加加中国国出出口口市市场场长长期期以以来来是是买买方方市市场场，，出出口口企企业业中中很很大大一一部部分分都都采采取取赊赊销销（（O/A））的的结结算算方方式式。。2007年年深深圳圳市市出出口口总总额额中中有有72%企企业业采采用用先先出出后后结结结结算算方方式式，，2008年年占占比比69%。。买买方方信信用用风风险险（（美美国国企企业业破破产产、、故故意意拖拖欠欠、、恶恶意意破破产产，，拒拒收收货货物物））加加大大，，2008年企企业业收收汇汇违违约约率率增增加加189%中国国出出口口信信用用保保险险公公司司仅仅2008年年上上半半年年在在全全国国范范围围内内就就接接到到出出口口信信用用险险索索赔赔案案件件936宗宗，，金金额额2.34亿亿美美元元，，同同比比增增长长108%。。其其中中，，美美国国报报损损案案件件202宗宗，，同同比比增增长长31.2%，，报报损损金金额额1.05亿亿美美元元，，同同比比增增长长235.6%，，占占报报损损总总金金额额的的44.8%。。拖欠案案件占占报损损总金金额的的84%，，买方方拖欠欠已经经成为为导致致收汇汇风险险发生生的最最主要要原因因。202007-2008年（（上半半年））深圳圳出口口国际际结算算方式式213、出出口企企业融融资困困难进进一步步加剧剧目前国国内银银行贷贷款的的70%到到80%集集中在在大企企业、、大公公司，，说明明出口口企业业对中中国经经济的的贡献献与其其可获获得资资本严严重不不成比比例。。受全球金融融环境影响响，中国金金融机构出出于回避风风险的考虑虑，对出口口企业的贷贷款会更加加谨慎，这这也加剧了了出口企业业的融资困困难。224、利润下下降、贸易易壁垒增多多例如纺织服服装业，目目前中国整整个纺织行行业的平均均利润率只只有3.9%，2/3的纺织织企业利润润率只有0.62%。预计今今年中国1/3的纺纺织企业可可能濒临倒倒闭。创造造利润的1/3企业业也艰难。。欧美都尚未未给予中国国市场经济济地位，因因此经常会会发起反倾倾销调查；；欧美在技技术壁垒上上近期又有有提高，并并遭遇其他他国家的贸贸易壁垒。。纺织品特限限措施2008年底底到期，自自2009年1月1日起，我我国纺织品品出口不再再受配额限限制，中美美、中欧双双边纺织品品谅解备忘忘录也将同同时结束。。但发达国国家已准备备对我纺织织品实行反反倾销、反反补贴等贸贸易救济措措施。23三、我国外外贸形势恶恶化的原因因及出路（一）原因因分析1、中国外外贸依存度度较高，金金融危机通通过需求传传导影响中中国企业出出口我国外贸依依存度高，，尤其是对对美国出口口贸易的依依存度较高高，中国出出口增速与与美国经济济增长有较较强的相关关性，2007年对对美出口占占中国出口口总值的19.1%，据测算算，美国经经济若放慢慢1个百分分点，我国国出口就会会下降6个个百分点。。美国次债债危机以及及由此引发发的金融危危机，主要要通过需求求传导的财财富效应影影响中国企企业出口。。242、人民币对外外升值对内内贬值对对出口口企业造成成双重负担担次贷危机以以来，美元元的传统优优势地位不不断受到削削弱，2005年7月人民币汇汇率改革开开始到2008年3月，共升值值了16.5%，人民币每每升值1%，出口利润润率就下降降5%左右。仅此此就增加了了1/3的出口成本本。2008年12月的对外贬贬值昙花一一现，2009年预期稳中中有升。在人民币汇汇率的提升升的同时，，国内出现现了比较严严重的通货货膨胀。企企业生产成成本增大。。这两方面的的原因对外外贸企业造造成了双重重负担，影影响企业的的出口。25263、国家经济济政策缺乏乏预见性外贸顺差过过大货币流动性性过剩内内外外失衡固定资产投投资增幅过过高272006年年和2007年两年年时间里，，为解决经经济失衡，，相关政策策频繁出台台，出口退退税率调整整6次之多多，下调或或取消出口口退税的产产品累计超超过3000种；加工贸易政政策调整5次，增补补加工贸易易禁止和限限制类目录录共计3300多个个(十位税税号)商品品。2008年版的的加工贸易易禁止类目目录再增加加1816种商品；；2007年末，在金金融危机并并未全面爆爆发的时候候，国家提提出“防止止经济转向向过热和明明显通胀将将成为２０００８年中中国宏观调调控的首要要任务”，，货币政政策将从““稳中适度度从紧”转转向“从紧紧”。这些都加重重了外贸企企业在金融融危机到来来时的困境境。284、融资困困难进一步步恶化了出出口企业的的生存环境境中国制造业业尤其中小小制造业，，基本没有有可用的体体制化金融融工具。次贷危机发发生后，国国家政策层层面上要求求加强贷款款控制，控控制银根，，银行对国国际未来经经济形势的的判断悲观观，银行放放贷量大大大减少，放放贷审核程程序也变得得严格，造造成出口企企业借贷困困难。中小企业融融资过程中中逆向选择择和道德风风险问题使使企业融资资形成恶性性循环；；信息不对称导导致银行缺乏乏出口企业的的信用评级。。银行一般对对中小企业信信贷要求较为为苛刻，而押押汇或抵押等等方式的贷款款本身就使许许多具有融资资需求的企业业因不满足条条件而无法获获得贷款；“羊群效应””使中小企企业获得贷款款的几率很低低。295、“中国制制造”出现信信任危机自1985年年国内查处福福建晋江假药药案开始，07年的毒狗狗粮、毒玩具具事件，08年的毒奶粉粉事件等等。。国外对整个个“中国制造造”的不信任任正在逐渐累累积。国内消消费者也开始始回避一些领领域的“中国国制造”。因因“中国制造造”而遭殃的的主要是中小小企业，明年年的日子将非非常难过。外需下降可以以随着经济回回暖而恢复，，而“中国制制造”质量垮垮台的影响则则是致命的，，因为质量问问题对产品的的需求具有长长久的杀伤力力。对产品质量信信心的重建将将是一个长期期的过程，即即使“中国制制造”非常价价廉，国外的的消费者也宁宁愿会买其他他国家的产品品。并且“中中国制造”相相较与其他一一些国家已不不再拥有成本本优势。306、出口企业业的“短视困困境”目前出口贸易易的困难主要要在于多数出出口企业长期期集中在附加加值少、利润润空间小、竞竞争激烈的传传统加工制造造业。而中国国的储蓄和投投资率都很高高，产业升级级显然滞后资资源禀赋升级级，进而生产产成本持续升升高，利润空空间一缩再缩缩。短视困境原因因一：中国的的“人口红利利”造成了““公地悲剧””。原因二：过大大的贫富差距距让人们对财财富的渴望极极度膨胀，而而且一些暴富富的先例在三三十年里屡见见不鲜，这种种示范效应更更催生了企业业家短期发家家的心态，短短期的利益熏熏心，让企业业家放弃了从从长计议的打打算原因三：外贸贸的自营出口口权2004年才完全放放开，这也造造成了我国出出口贸易历程程短，企业家家经验匮乏，，很难形成企企业的长期战战略规划。317、行业协会会职能缺失行业协会职能能的缺失也是是出口贸易深深陷困境的重重要原因。行行业协会介于于政府与企业业之间，既能能准确获知企企业的真实情情况与困难，，又能以组织织形式全局考考虑问题，规规避个人利益益最大化与整整体利益最大大化冲突导致致的“囚徒困困境”，规避避因非合作竞竞争导致的““公地悲剧””。但目前，我国国绝大多数行行业协会还没没有完全从旧旧体制下脱离离出来，不具具备市场体制制的属性，广广泛存在与政政府职能分工工不清，与企企业关系不明明确，内部建建设不完善等等诸多问题，，难以真正发发挥行业协会会应有的功能能。32（二）化解目目前对外贸易易困难的政策策1、刺激内需需内需为什么起起不来？四万亿支持重重点是装备制制造企业技术术改造，淘汰汰落后产品、、落后工艺和和落后产能，，鼓励企业兼兼并重组。减税；降息；……332、提供融资资便利国家在2008年12月月3日出台当当前金融促进进经济发展的的九条政策措措施。其中的的“落实适度度宽松的货币币政策，促进进货币信贷稳稳定增长，综综合运用存款款准备金率、、利率、汇率率等多种手段段，保持银行行体系流动性性充分供应，，追加政策性性银行2008年度贷款款规模1000亿元”，，再加上央行行下调存贷款款基准利率、、存款准备金金率1.08点，目的是是促进各商业业银行的放贷贷信心帮助于于处于困境中中的外贸企业业获得信贷支支持。342、提供融资资便利“改进外汇管管理，大力推推动贸易投资资便利化。适适当提高企业业预收货款结结汇比例，方方便企业特别别是中小企业业贸易融资，，提高外汇资资金使用效率率，支持外贸贸发展。”“加快金融服服务现代化，，全面提高金金融服务水平平。进一步丰丰富支付工具具体系，扩大大国库直接支支付涉农、救救灾补贴等政政府性补助基基金范围，优优化出口退税税流程，继续续推动中小企企业和农村信信用体系建设设。”虽然并没有出出台真正的作作用于企业层层面的政策，，但是仍然给给了出口企业业一个好的预预期。353、提高出口口退税率连续六次调高高出口退税。。2008年年8月1日，，部分纺织品品、服装的出出口退税率由由11%提高高到13%，，部分竹制品品的出口退税税率提高到11%。2008年11月1日，，再调出口退退税，此次调调整涉及3486项商品品，约占海关关税则中全部部商品总数的的25.8%。主要包括括两个方面的的内容：一是是适当提高纺纺织品、服装装、玩具等劳劳动密集型商商品出口退税税率，由11%提高至13%。二是是提高抗艾滋滋病药物等高高技术含量、、高附加值商商品的出口退退税率。2008年12月1日起起调高3770项产品出出口退税率，，约占全部出出口产品的27.9%。。当中鞋帽、、灯具、家具具及钟表等产产品，退税率率由11%提提高至13%。363、提高出口口退税率2009年1月1日起提提高部分技术术含量和附加加值高的机电电产品的出口口退税率。共共涉及553种产品，主主要包括：将将航空惯性导导航仪、工业业机器人等产产品的出口退退税率由13%、14%提高到17%；将摩托托车、缝纫机机等产品的出出口退税率由由11%、13%提高到到14%。2009年2月1日起将将纺织品、服服装出口退税税率由14%提高到15%，涉及3325个税税号。2009年4月1日起对对3802则则税号的商品品提高出口退退税率，涉及及纺织品、服服装、轻工、、电子信息、、钢铁、有色色金属和石化化等商品。ＣＣＲＴ（阴极极射线管）彩彩电等商品的的出口退税率率将达到17％；纺织品品、服装提高高至16％；；金属家具等等为13％。。中国的出口退退税率分为5%、9%、、11%、13%、14%和17%六档。调整整完之后，纺纺织、服装的的出口退税率率将接近最高高档。不过这样的政政策是有问题题的！374、汇率贬值值12月以来，，人民币兑美美元汇率出现现贬值，贬值值原因：亚洲洲周边国家货货币普遍大幅幅贬值、贬值值能减轻出口口压力。人民币持续大大幅贬值的可可能性不大第一，人民币币汇率持续贬贬值会引起资资本持续撤出出，并强化这这种预期，反反过来持续的的资本撤出又又会让人民币币汇率更大幅幅度地贬值。。在金融危机机尚未完全消消除、全球金金融市场还未未稳定之际，，人民币贬值值的预期不能能形成，否则则随着热钱的的大进大出，，不仅会损害害国内金融体体系，也会造造成股市、房房市和大宗商商品市场更大大的波动。38第二，现在出出口企业困难难主要原因仍仍是外部需求求减少，单纯纯的汇率贬值值难以刺激外外部需求，不不能根本改善善出口现状。。第三，尽管目目前出口放缓缓，但进口也也加速放缓，，使得中国贸贸易顺差仍维维持高位，如如果人民币大大幅贬值将助助长贸易伙伴伴的贸易保护护情绪。同时时其他发展中中国家也会效效仿竞相贬值值，这很可能能引发一场范范围广大的贸贸易战。395、大力发展展服务业2007年，，中国的服务务业占GDP的比重不到到40%，而而印度是50%、日本是是65%、美美国是80%以上，中国国的服务业水水平远远低于于世界其他主主要经济体。。由于当前中中国70%～～80%的中中小企业没有有金融服务，，大的农村基基本上也没有有金融服务，，所以市场非非常广阔。如如果能够尽快快地把制造业业游离出来的的资源，转移移到服务业，，在比较低的的GDP增长长速度上，可可以解决全社社会的就业问问题。406、实施可持持续贸易发展展战略经济济可可持持续续性性：：加加大大技技术术创创新新的的力力度度，，提提高高出出口口的的附附加加价价值值；；延延长长出出口口产产品品的的服服务务价价值值链链；；增增强强服服务务业业的的国国际际竞竞争争力力，，大大力力发发展展服服务务贸贸易易；；培培育育中中国国的的跨跨国国公公司司；；加加强强国国际际合合作作，，改改善善外外部部经经贸贸环环境境。。社会可可持续续性：：继续续发展展劳动动密集集型出出口；；提高高出口口部门门的劳劳动生生产率率，从从而提提高出出口部部门的的工资资水平平；加加强对对劳动动者权权益的的保护护；完完善劳劳动法法规，，健全全社会会保障障体系系，加加强监监督与与执法法，切切实保保障劳劳动者者的合合法权权益；；优化化出口口布局局，促促进区区域协协调发发展，，使欠欠发达达地区区更多多分享享对外外贸易易发展展带来来的机机遇。。环境可持持续性：：大力引引进先进进技术与与设备，，尤其是是增加环环保技术术与设备备的引进进，增加加能源资资源密集集产品的的进口，，禁止环环境敏感感产品的的进口；；限制或或禁止““两高一一资”产产品的出出口；对对于用于于出口的的环境敏敏感产品品、资源源能源密密集产品品的生产产，要通通过完善善法规、、健全税税费制度度、加强强管理和和完善价价格，来来促进可可持续发发展。41（三）企企业的对对策建议议1、市场场多元化化制造业在在今后很很长时期期都将是是我国支支柱产业业，垮不不了，但但制造业业企业需需要调整整市场结结构。2007年中国国大陆对对美欧实实际出口口额占出出口总额额比重达达到50%左右右。这样样，不仅仅令我国国出口产产业乃至至整个国国民经济济过度依依赖于美美欧经济济的盛衰衰荣枯，，而且让让我们很很多方面面受制于于人。产品出路可以以瞄向欧美以以外的市场，，走市场多元元化的道路，，这也是政府府近日再次强强调的出口战战略。42推进市场多元元化，从政府府层面上需要要做的是，帮帮助贸易伙伴伴突破支付能能力的约束。。为此采取的的措施包括发发放信贷、对对其直接投资资等，把扩大大进口与增强强重点开拓出出口市场支付付能力结合起起来。欧美以外很多多市场支付能能力近几年已已经有大幅度度提高，持续续四年多的石石油价格大幅幅攀升，让中中东富上加富富，俄罗斯经经济重振雄风风，中东阿联联酋的迪拜市市，辐射整个个非洲和中东东，其市场容容量之大难以以估量；东欧欧国家近年来来政局趋于稳稳定，拉美国国家，自2003年以来来，经历了五五年黄金发展展期。非洲和和我们的关系系历来友好，，非洲经济并并非一片黑暗暗。企业要做的，，针对不同市市场开发适销销对路的商品品，例如低档档次的电视机机。密切关注注政策变动，，充分利用相相关优惠措施施。432、面向农村村生产和营销销十七届三中全全会确定的下下未来十年二二十年的发展展基调——从从原来以农补补工转变为以以工补农；从从重视投资和和工业转变为为重视消费和和农村；农村村改革正式成成为未来中国国经济发展的的主线。未来来投资农业的的可行性增强强。消费方面，当当前农村居民民生活消费支支柱的主要类类别分别是食食品，娱乐文文化教育，通通信和医疗。。农业规模化经经营方面，农农业机械显然然是长期受益益最明显的行行业。农药化化肥行业也会会因为耕种面面积增加而获获得持续增长长的机会。再再有就是农业业保险会因为为规模经营避避险需要而产产生需求。44上游整合方面面，农产品加加工行业从长长期来看竞争争结构会发生生根本性的变变革。积极