黄金投资知识讲座(新客户教学)课件

黄金投资知识讲座黄金知识框架一、黄金基础知识二、黄金货币属性演变三、世界黄金主要市场四、中国黄金市场的现状五、黄金近年走势及影响因素六、黄金的投资价值及优势七、黄金投资理财途径八、如何获取投资收益九、广西会德金贵金属投资有限公司的业务介绍黄金基础知识二、物理属性金属光泽延展性、可锻性、耐高温一、化学属性化学性质稳定具有很强的抗腐蚀性三、商品属性珠宝装饰、工业用途、医学用品四、货币属性用作国际储备、保值功能、避险功能黄金基础知识之黄金四大属性黄金基础知识之黄金的来源及存在形式金矿开采来源工业弃物央行出售存在生金熟金1、计量黄金重量的主要计量单位为：盎司、克、千克(公斤)、吨国际上一般通用的黄金计量单位为盎司（OZ）1盎司=31.103481克1常衡盎司＝28.3495克2、中国通常以“克”为标重单位，或用“公斤”，“吨”古代：1斤＝16两1两＝31.25克现代：1斤＝10两1两＝50克黄金基础知识之黄金的计量单位国家名称黄金储备（吨）占外汇储备（%）美

国8134.757德

国344343.3法

国3024.855.2意大利2451.845.8瑞

士1781.433中

国1054（600）2.1荷

兰842.548.5日

本765.11.7西班牙523.415.4葡萄牙517.241.2俄罗斯387.57.3印

度357.75.4英

国313.28.8黄金货币属性1、黄金是美元、欧元、英磅、日元之后被国际接受的第五大结算货币2、黄金是全球公认的抵御通货膨胀的工具3、黄金是国家机构个人的金融储备黄金货币属性之黄金的货币属性黄金货币属性之金本位制1、金本位制黄金就是货币，黄金承担了商品交换的一般等价物（通货），在国际，贸易出现赤字可用黄金支付；在国内，黄金可以做货币流通。2、金本位制具有自由铸造、自由兑换、自由输出三大特点。3、金本位制是黄金货币属性表现的高峰。1、1944年5月美国与44国政府代表签定了“布雷顿森林协议”的新国际货币体系。2、“布雷顿森林协议”：美元与黄金挂钩，美国承担以官价兑换黄金的义务。各国货币与美元挂钩，美元处于中心地位，起世界货币的作用。

3、1盎司黄金VS35美元黄金货币属性之布雷顿森林体系建立世界黄金市场全球四大黄金市场一、伦敦黄金市场二、苏黎世黄金市场三、美国黄金市场四、香港黄金市场世界黄金市场之苏黎世黄金市场1、世界上新增黄金的最大中转站，也是世界上最大的私人黄金的存储中心2、瑞士银行、瑞士信贷银行和瑞士联合银行负责清算结账、三大银行可为客户代行交易，而且黄金交易也是这三家银行本身的主要业务3、苏黎世黄金总库(ZurichGoldPool)建立在瑞士三大银行非正式协商的基础上，不受政府管辖，作为交易商的联合体与清算系统混合体在市场上起中介作用4、在每个交易日任一特定时间，根据供需状况议定当日交易金价，这一价格为苏黎世黄金官价

世界黄金市场之美国黄金市场1、纽约和芝加哥黄金市场是20世纪70年代中期发展起来的{1977年后，美元贬值，美国人(主要是以法人团体为主)为了套期保值和投资增值获利，使得黄金期货迅速发展起来}2、纽约商品交易所(COMEX)和芝加哥商品交易所(IMM)是世界最大的黄金期货交易中心3、交易所本身不参加期货的买卖，仅提供场所和设施该所对期货交易的黄金的重量、成色、形状、价格波动的上下限、交易日期、交易时间等都有极为详尽和复杂的描述中国黄金市场历史1、从五千年的中国历史来看，中国一直是一个黄金贫乏的国家。2、从汉朝以来，各种战争革命频繁爆发延续了几百年时间，大量黄金成为了中国历史上消失了的财富。

3、1840年鸦片战争后，大量白银和黄金被当作鸦片货款和战争赔款流出中国，造成中国当前黄金白银等贵金属硬通货严重匮乏。4、连年内战和日本侵略中国，也造成我国黄金与白银大量外流。5、1949年国民党携黄金逃离大陆。中国黄金市场历史中国黄金贫乏新中国黄金百废待兴1、新中国成立后，面临的是一个百废待兴、贫困潦倒的国家，中国广藐境内几乎无黄金。2、解放后，政府对黄金一直实行严格管制，黄金生产企业须将开采冶炼的黄金，全部售给中国人民银行，再由央行审批配售给用金单位。2003年我国黄金产量名列世界第三，黄金年产量约180吨。2004年我国黄金产量突破200吨。迅速大幅提高产量的空间已经不大。2007年我国黄金产量创历史最高水平达287吨。3、中国国内现黄金探明储量为4000至5000吨，约占世界探明储量的10%，以现有开采速度还可维持22至28年。中国黄金市场历史1、总量少2、人均量少3、消费量低4、投资性黄金消费更低5、黄金投资意识淡薄中国黄金市场现状中国黄金市场历史黄金走势及影响因素1、供需因素2、美元汇率3、各国的货币政策（利率）4、通货膨胀5、国际政局动荡、战争、恐怖事件6、股市行情7、石油价格8、经济数据影响黄金价格的因素通货膨胀与利率

下图为1969年-2003年间，黄金价格与实际利率在的对比图，从图中我们可以看出，在整个1970年代，实际利率绝大部分时间低于1%（图中红横线），同期金价走出了一个大爆发的牛市。而在1980年代和1990年代，大部分时间实际利率在1%以上，这期间金价则在连续20年的大熊市中艰难行进。另外在2001年-2003年间，实际利率又低于1%水平，而这几年恰是金价大牛市的开端。影响黄金因素之原油等大宗商品1.原油等商品价格的上涨将推升通货膨胀2.油价与金价呈80%左右的正相关关系3.近30年，一盎司黄金平均可兑换15桶原油影响黄金因素之战争、政治动荡、恐怖事件影响黄金因素之黄金投资价值与优势黄金的投资价值黄金的投资价值在哪？1、价值永恒:纸币因通货膨胀而贬值黄金购买力历久不变2、避险:最佳避险工具大炮一响，黄金万两；盛世藏古董，乱世存黄金3、投资替代:与多数资产负相关在投资组合的资产配置中,黄金能优化整个组合的风险收益比1、安全性黄金的价值是自身所固有的和内在的，并且有千年不朽的稳定性，所以无论天灾人祸，黄金的价值永恒。2、变现性黄金是与货币密切相关的金融资产，因此很容易变现。3、逆向性黄金的价值是自身固有的，当纸币由于信用危机而出现波动贬值时，黄金就会根据此货币贬值比率，自动向上调整；而当纸币升值时，因黄金价格恒定，其价格表现为下降。这种逆向性便成为人们投资规避风险的一种手段，也是黄金投资的又一主要价值所在。

黄金的优势黄金的优势1、在税收上的相对优势黄金可以算是世界上所占税项负担最轻的投资项目了,在国际惯例中，其交易过程只有进口时的报关费用。2、产权转移的便利在黄金市场开放的国家里，任何人都可以从公开的场合购得黄金，还可以像礼物一样进行自由的转让，没有任何类似于登记制度的阻碍。3、世界上最好的抵押品种黄金是一种国际公认的物品，根本不愁买家承接。一般的典当行都会给予黄金达90%的短期贷款，而不记名股票、珠宝首饰、金表等物品，最高的贷款额也不会超过70%。4、黄金能保持久远的价值黄金是一种恒久的物质，其价值又得到了国际的公认，所以从古到今都扮演着一个重要的经济角色。

1、黄金市场不会出现庄家

金市基本上是属于全球性的投资市场，现实中还没有哪一个财团的实力大到可以操纵金市。2、价格透明

价格根据国际黄金市场波动，按汇率以人民币报价，公平、透明，无人为操纵。3、24小时交易

有效工作日内二十四小时交易，北京时间周一早8:00至周六早4:004、预付款比例灵活

8%预付款定购与回售，在有效提高资金利用率的同理，合理控制风险。黄金的优势黄金与其他投资途径的比较特点黄金房地产储蓄有价证券资本流动性T+0差T+0T+1双向投资性双向单向单向单向保证金制度8%不定100%100%潜在收益高较高低中抵御通胀能力强强弱不定交易成本中高低较高黄金投资途径国内黄金投资主要途径1、各商业银行开发的“纸黄金”2、银行类上海金交所会员代理个人AU(T+D)3、各商业银行代理及自己开发的实物黄金4、上海期货交易所的黄金期货5、天津贵金属交易所的现货延迟交易6、其他代理外盘业务的杠杆交易纸黄金1、纸黄金是由国内几大家型商业银行发行的一种记账试黄金理财品种。其标的物以国际现货黄金时时报价为参考价格，向投资者时时发送黄金又向买卖报价。1：1无杠杆交易，24小时连续交易，无兑现黄金实物。又被称为账户金。2、中国银行黄金宝；工商银行金行家；建设银行账户金银行类上海黄金交易所会员代理个人AU(T+D)1、代理上海黄金交易场内业务，严格的按照上海黄金交易所交易规则，时间进行黄金交易，10%保证金交易，杠杆放大10倍，需要专业的黄金投资技术。2、兴业银行；华夏银行上海期货交易所黄金期货交易1、国内第一个贵金属期货品种黄金期货2008年1月9日正式在上海期货交易所挂牌交易

2、交割方式实物交割

3、交割地点交易所指定交割仓库4、交割日期最后交易日后连续五个工作日1、全国唯一采用24小时交易的金融衍生品2、全国唯一采用国际同步报价的金融衍生品3、全国保证金杠杆最高（12.5倍）的金融衍生品4、全国唯一做市商（OTC）交易机制5、客户资金由第三方银行存管6、T+0双向交易，可即时买卖,可以做多做空7、交易费用低成交金额的万分之八天津贵金属交易所其他代理外盘业务的杠杆交易1、境外黄金投资公司在国内的办事机构，或是国内小型投资咨询公司及个人代理境外黄金投资品种。没有现货黄金兑现，由于受到资金往来监管限制，客户资金多是间接打入个人帐号，难以得到法律保护。2、代理香港公司业务居多，美国，英国的外汇投资公司也在开发国内个人客户。途径对比银行纸黄金上海AU（T+D）上海黄金期货天津贵金属交易所外盘代理资本流动性T+0T+0T+0T+0T+0交易方式只能做多不能做空双向双向双向双向保证金比例100%10%10%12.5%1%交易成本0.8元—1元/克交易额万分之14因品种而定交易额万分之八50美元/手资金安全安全安全安全安全不安全涨跌幅无限制±7%

±5%无限制无限制交易时间24小时有停盘有停盘24小时24小时最低开户资金1克的资金1手的资金1手的资金10万100美金如何获取投资收益技术分析方法1、黄金法则2、形态法则3、K线法则5、均线法则6、技术指标7、…………3月2日30分钟黄金走势图突破买入1430买单平仓1440风险控制：3美元盈利空间：10美元盈亏比例：3：1止损位置1427盘整周期上涨周期突破买入1368买单平仓14082月9日—2月22日2小时走势图风险控制：5美元盈利空间：40美元盈亏比例：8：1盘整周期上涨周期止损设置13631月18日—25日1小时图突破做空1366止损设置1370空单平仓1341盘整周期下跌周期风险控制：4美元盈利空间：25美元盈亏比例：6：1统计时间段：2011年1月—3月K线图时间周期：1小时图三角形态出现次数：12次三角形态突破成功率：11次成功概率：11÷12×100%=91.6%三角形态平均盈亏比：5比1收益率波动单位：天通金每波动1元，则1手单账户波动1000元三角形态平均盈亏比：5比11手单交易次数：12次每次盈利：5元×1000克=5000元每次亏损：1元×1000克=1000元操作盈利：11次×5000元=55000元操作亏损：1元×1000克=1000元总盈利：55000—1000=54000元假设入金100000元，则收益率为54000÷100000=54%三个月会德金业务介绍广西会德金贵金属投资有限公司1、成立时间：2010年2、