2022年证券从业考试《发行与承销》精选模拟试题一

2022年证券从业考试证券发行与承销精选模拟试题一一、单项选择题募集设立，是指由发起人认购公司应发行股份的一局部，其余局部通过向社会〔〕而设立的方式。A.B.私募C.D.招募《公司法》规定，股份注册资本的最低限额为人民币〔〕元。A.1000万B.2000万C.4000万D.5000万以募集方式设立的股份，发起人认购的股份不得少于公司股份总数的〔〕。A.40%B.35%C.25%D.20%股份的创立大会必须有代表股份总数〔〕以上的认股人出席才能举行。A.1/2B.3/4C.2/3D.80%股份的发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起〔〕内不得转让。A.6个月B.1年C.2年D.3年以发起方式设立的股份，其公司章程草案须经发起人的〔〕同意。A.2/3以上B.半数以上C.3/4D.全部股份修改公司章程，必须经出席股东大会的股东所持表决权的〔〕通过。A.2/3以上B.半数以上C.3/4以上D.全部目前我国股份资本确定采取――原那么。A.B.法定资本制C.授权资本制D.折衷资本制公司债券是公司与――的社会公众形成的债权债务关系。特定不特定关于有限责任公司的股东数的规定，以下正确的选项是〔〕。A.2人以上B.50人以下C.2人以上50人以下D.至少有5人，没有上限30日内由〔〕向公司登记机关申请设立登记。全体股东指定的代表董事会C.发起人D.国有企业改组为股份时，净资产折股比例不得低于〔〕。A.50%B.70%C.65%D.60%公司债券发行总额累计不得超过公司净资产的〔〕。A.20%B.50%C.80%D.40%提交中国证监会的法律意见书和律师工作报告应是经--〔〕名以上具有执行证券期货相关业务资格的经办律师和其所在律师事务所的负责人。二三四五公司减少注册资本的决议作出后，应于〔〕日内通知债权人。A.7B.10C.20D.3016.公司未弥补的亏损达股本总额的〔〕时，必须召开临时股东大会。A.1/2B.1/4C.1/3D.1/517.〔〕负责公司信息批露制度。A.董事长B.总经理C.监事会D.董事会秘书18.公司分配当年税后利润，应当提取利润的〔〕列入公司法定公积金。A.10%B.5%C.20%D.15%19.〔〕资产评估是对一类或几类资产的价值进行的评估。A.单项B.局部C.多项D.整体1000元以上的股东人数不得少于〔〕人。A.10000B.5000C.2000D.1000净资产未全部折股的差额局部应计入 。负债资本公积金C.未分配利润D.发行人申请初次公开发行新股，公司股本总额不少于人民币 万元A.1000B.3000C.5000D.7000公募增发是指上市公司以向 方式增资发行股份的行为。社会公开募集向老股东发行公众配售老股东配售3个完整会计年度的净资产平均在

以上。0%6%7%D.11%`公司一次配股发行股份总数不得超过该公司前一次发行并募集股份后其股份总数的 %A.20B.30C.40D.35证券公司申请取得股票承销商的资格在净资产方面应该满足的条件时净资产不于人民币 万元A.5000B.1000C.3000D.10000证券公司申请主承销商的资格，在具备了承销商的条件外，还应具备的条件之一是作为首次公开发行股票的发行人的主承销商，近半年没有出现在承销期内售出股票缺乏公开发行总数 %的记录。A.30BC.25D.35承销商的 一方面直接关系到其承销风险和承销利益另一方面也直接关系到承销商对招股说明书的保证责任。协议书承销保证书和发行人的合同尽职调查发行和辅导是由具有 资格的证券公司担任辅导机构对拟发行股票的股份进行标准化培训、辅导与监督。A.承销商B.主副承销商副承销商 是股票发行人就其发行的股票的承销事宜与股票承销商签订的具有法律效率的文件。A合同书B.保证书CD.承销协议拟公开发行或配售的证券面值总值超过人民币 万元以上的，应有承销团承销A5000B10000C20000D15000采用上网发行和对法人配售相结合的方式发行股票，用于配售局部的股票不得少于发行量的 %。20302535上市公司配股完成当年加权平均净资产收益率未到达 上市公司董事长担任主承销商的证公司法定代表人、业务负责人和工程负责人应当在股东大会及指定报刊上公开做出解释。预定的收益率同行业的平均水平公司历年的平均收益率同期银行存款利率公司最近 年未有分红派息董事会对于不分配的理由未作出合理解释;担任主承销商的证券公司应当重点关注,并在尽职调查报告中予以说明。3241上市公司申请发行新股，应具有完善的法人治理结构，与对其具有实际控制权的法人或其他组织及其他关联企业在 上分开。资产、人员、经营资产、人员、财务财务、人员、经营新股发行价格的市盈率应 股票市场上同类型股票的市赢率A.低于高于等于无所谓证券公司承销地方企业债券除具备中央企业债券所规定的条件还应具备的条件之是已承销尚未到期的企业债券总金额不得高于其净资产的 %。A.50B.70C.80D.90股份发行债券其净资产额不低于人民币 万元A.6000B.3000C.4000D.5000发行公司债券筹集的资金用于以下的〔〕方面那么必须经有关部门的批准才可以进行。弥补亏损非生产性支出与本企业无关的风险性投资D.固定资产投资向社会公开发行的公司债券票面总值超过人民币 万元的，应由承销团承销A.5000B.4000C.D.6000可转换公司债券自发行之日起 前方可转换为公司股票A.六个月B.一年C.十个月D.发行人应依法与担保人签订担保合同，担保范围应包括除可转换公司债券的本金及利息、违约金、损害赔偿金还包括 .实现债权的费用C.手续费D.交易的费用投资者持有发行人已发行可转换公司债券到达 %后，其所持该发行人已发行的可转换公司债券比例每增加或者减少10%时，应依照前款规定进行书面报告和公告。A.10152025网上定价，竞价方式是指 利用证券交易所的系统，并作为唯一的“卖方〞，投资者在公布的期间内，按照规定以委托买入的方式进行股票申购的股票发行方式。A.发行人B.承销商C.D.证券交易所以募满发行额为止所有投标商的最低中标价格为最后中标价格，全体投标商的中标价格是单一的，这种方式为 。荷兰式美国式既是美国式又是荷兰式都不是一般说来对利率或者发行价格已确定的国债，采用 A.荷兰式美国式缴款期招标D.对于事先已确定发行条件的国债仍采取承购包销方式，目前主要运用于 A.可上市流通的凭证试国债的发行B.不可上市流通的国债发行可上市流通的凭证试国债的发行不可上市流通的凭证试国债的发行在国债承销包销的过程中，国债承销的收入主要来源有四个，其中哪一个收入有可能无法确保实现的。差价收益发行手续费收益资金占用哦利息收益留存自营国债的交易收益承销商在分得包销的国债后，向 提供一个自营帐户托管帐户，将在证券交易所注册的记帐式债全部托管于改帐户中。B.发行人C.交易所D.银行凭证试国债是一种 债券不可上市流通的收益型债券不可上市流通的储蓄型债券可上市流通的收益型可上市流通的储蓄型债券招股说明书的有效期为 A.一个月C.D.一年承销商接受发行的债券，向社会上不指定的广泛投资者进行募集的方式称为〔〕。A.公募C.D.代销承销商先将债券全部认购下来，然后按照市场条件转售给投资者的方式称为 A.代销B.C.助销D.全额包销境外发行股票并寻求在香港上市的股份，上市时的股票总市值应该 。5000万港元1亿港元1.5亿港元2亿港元以募集方式设立公司，申请发行境内上市外资股，发起人出资总额应 。1亿人民币1.5亿人民币2亿人民币2.5亿人民币已设立的股份增加资本，申请发行境内上市外资股时，公司净资产总值应不低于 。A.5000万人民币亿人民币C.1.5亿人民币D.2亿人民币国际推介的对象主要是 A.机构投资者承销商D.主承销商测定债券发行人归还债务本金和利息可靠性，主要依靠 A、资信评级B、票面利率C、发行价格D资产流动性风险属于 A.市场风险B.C.财务风险D.管理风险依法对上市公司新股发行活动进行监督管理的是 A.国务院证券委员会证券业协会上海、深圳证券交易所中国证券监督管理委员会上市公司申请发行新股，应当符合 A.公司法合同法票据法D.上市公司有以下情形的，中国证监会不予核准其发行申请 。5年内有重大违法违规行为5年内财务会计文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏招股文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏存在与股东及股东的附属公司或者个人债务进行交易的行为决定聘请主承销商的权力归于 A.中国证监会B.C.上市公司董事会D.证券业协会上市公司新股发行申请的审核意见 A.由中国证监会作出B.由股票发行审核委员会作出C.由国务院证券委员会作出D.由证券业协会作出发行新股时的律师费用属于 A.发行费用承销费用发行手续费用D.内部控制制度的“三性〞不包括 A.完整性B.有效性C.合理性D.及时性公司盈利预测报告的编制应遵循 A.谨慎性原那么B.及时性原那么C.一贯性原那么D.股权投资风险属于 A.财务风险B.C.管理风险D.募股资金投向风险在招股说明书中，发行人应披露有关股本的情况，主要包括 A.持股量列最大10名的自然人及其在发行人单位任职发行人执行社会保障制度、住房制度改革、医疗制度改革内部职工股发生过转移或交易的情况内部职工股的审批及发行情况在招股说明书中，发行人应披露其发起人(应追溯至实际控制人)的根本情况，主要包括 。发行人股本结构的历次变动情况所持有的发行人股票被质押或其他有争议的情况C.外资股份(假设有)持有人的有关情况D.发行人执行社会保障制度、住房制度改革、医疗制度改革二、多项选择题〔〕的特征。有限责任性独立性平等性可分性关于公司债券，以下说法正确的有〔〕。公司债券可以任意转让公司债券持有人有权利参加股东大会同一公司同次发行的公司债券的归还期可以不同持有人将可转换债券转换成公司股份后，身份相应由债权人变成股东记名公司债券在转让时，只要交易双方办理交付即可2个月内召开临时股东大会：〔〕102/3时1/3时10%以上的股东书面请求时董事长认为必要时监事会提议召开时董事会有聘任或者解聘〔〕的权利。总经理秘书公司经理董事会秘书监事会成员3人，由〔〕组成。股东代表公司职工代表董事会代表工会代表独立监事在股份中，〔〕不得兼任监事。工会干部财务经理职工代表股份股东大会对〔〕2/3以上通过。公司的分立公司的合并修改公司章程选举董事公司解散8.〔〕是会计核算的根本前提。会计主体持续经营会计分期货币计量境外注册的会计师事务所申请银行证券保险业务临时许可证，应当具备以下条件：有相关行业的审计经验(指在国外)国际会计师事务所熟悉中国相关行业情况1000万美元以上对会计要素确认、计量要求的原那么是〔〕。权责发生制原那么配比原那么历史本钱原那么重要性原那么划分收益性支出与资本性支出的原那么股东权益指股份的股东对公司净资产的权利。公司的净资产(即公司的全部资产减去全部负债后的余额)属于股东权益，包括股东对公司投入的资本以及形成的〔〕资本公积金盈余公积金E.公益金未分配利润职工工资我国股份会计制度和国际会计准那么(IAS)存在差异的工程有〔〕。存货固定资产C.长期投资D.为证券发行出具有关文件的专业机构和人员，必须严格履行法定职责，保证其出具的文件的〔〕。A.真实性B.准确性C.完整性D.有效性资产评估根据评估范围的不同可以分为〔〕。单项资产评估局部资产评估C.整体资产评估D.上市公司检查方式分为〔〕。A.巡回检查B.专项核查C.定期检查D.〔〕原那么。资本确定资本维持F.资本不变资本保值资本增加资本不变原那么指除依法定程序外，股份的〔〕不得变动。资本总额注册资本固定资本总额流动资本总额法定资本公司债券的种类有〔〕。记名公司债券和不记名公司债券可转换公司债券和非转换公司债券保值公司债券和非保值公司债券无担保公司债券和有担保公司债券股东大会的职权可以概括为〔〕。选举权决定权审议权审批权对会计要素确认、计量要求的原那么是〔〕。权责发生制原那么配比原那么历史本钱原那么重要性原那么划分收益性支出与资本性支出的原那么发行人申请公开发行股票时，应当符合的条件下面正确的选项是〔〕。其发行的普通股限于一种，同股同权B.发行人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的35%30%，无形资产(不含土地所有权)占其所折股本20%25%,4发起人在近三年没有重大的违法行为。三年连续盈利。证券公司申请取得股票主承销商资格，除了应当具备承销商的条件以外，还应具备的条件符合的有〔〕。12亿元35次近三年连续盈利有十名以上具备条件的证券承销商业务人员以及相应的会计、法律、计算机人才作为首先公开发行股票的发行人的主承销商，近半年没有出现在承销期内售出股票缺乏公开发行总20%多的记录。股票发行方式除了网上定价，竞价方式和法人配售方式以外还有〔〕。认购证方式储蓄存单方式全额预缴，比例配售方式集合竞价方式采取对一般投资者上网定价发行和对法人配售相结合的方式发行股票的公司，要求做到的有〔〕。30%75%50万股。对于一般法人配售的股票，自该公司股票上市之日起三个月前方可上市流通与发行公司有股权关系或为同一企业集团的法人不得参加配售法人可以同时参加配售和上网申购配售前。发行公司须向证监会出具承诺函，保证在整个配售过程中，不向参加配售的法人提供任何财务资料和补偿确定股票发行价格的方法有〔〕。A..协商定价法市盈率法竞价确定法净资产倍率法现金流量法一般采用现金流量法估值和发行定价的公司有〔〕。新上市公路桥梁汽车制造厂股票发行过程中所发生的费用主要包括〔〕。中介机构费上网费手续费税费对于发现者来说包销具有的特点是〔〕。股票发行风险转移包销的费用大于代销发行人可以迅速可靠的获得资金包销简便易行下面关于代销正确的有〔〕。采用代销的方式，股票发行的风险由承销商承担90日代销是指证券公司代发行人出售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式代销的手续费高于包销的手续费上市公司有以下情形之一的，中国证监会不予核准其发行申请〔〕。3年内有重大违法违规行为;擅自改变招股文件所列募集资金用途而未作纠正，或者未经股东大会认可;3年内财务会计文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏;重组中进入公司的有关资产的财务会计资料及重组后的财务会计资料有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏;招股文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏;E.存在为股东及股东的附属公司或者个人债务提供担保的行为;以下关于一些法律责任陈述正确的选项是〔〕。上市公司增发完成后,50%2年内，不再受理该公司发行新股的申请。2以下不是影响发行价格的因素的有〔〕。投资者的偏好未来再次发行股票的可能性开展潜力净资产E.国债发行的目的有〔〕。平衡财政投资进行宏观调控解决临时资金缺乏归还债务本息债券发行方式有〔〕。私募发行公募发行C.定向发行D.公开发行涉及债券收益的税收有〔〕。利息所得税印花税利息预扣税资本税证券评级机构再债券评级过程中主要根据下面哪几个因素〔〕。债券发行人的经营状况债券发行人的偿债能力债券发行人的资信状况投资人承担的风险水平如果公司有以下情形之一的，不得再次发行公司债券〔〕。前一次发行的公司债券尚未募足连续亏损三年公司未按规定进行信息披露对已发行的公司债券或者其债务有违约或者延迟支付本息的事实，且仍处于继续状态的以下关于可转换公司债券表达正确的选项是〔〕。A.它可以按照约定的条件转换成公司股票的公司债券。B.可转换债券采取不记名式无纸化发行方式15年可转换债券可以依法转让，质押和继承我国债券发行方式有〔〕。公开招标方式承销包销方式行政分配式私募方式公司发行可转换债券应该符合的条件有〔〕。336%7%70%40%1亿元有具有代为清偿债务能力的保证人的担保发行人应披露本次发行的根本情况，主要包括〔〕。A.发行费用概算B.每股面值总股本E.承销方式与发行人有关的风险因素有〔〕。A.市场风险B.财务风险C.D.管理风险E.业务经营风险国际债券的发行方式主要有〔〕。A.公募B.私募C.代销D.全额包销E.余额包销企业债券的承销方式有〔〕。代销C.助销D.余额包销E.转销债券利息支付方式一般为〔〕。A.以单利计付利息一次性付息B.以复利计付利息一次性付息C.以贴现方式计付利息一次性付息D.以连续利息计付利息一次性付息E.分次付息债券的发行价格〔〕。A.只能等于面值B.可以等于面值C.可以低于面值D.可以高于面值E.国际债券的发行条件主要有〔〕。A.资信评级B.票面利率C.担保D.承销商E.国际债券的归还方式〔〕。A.可以是债券期满一次归还B.只能是债券期满一次归还C.可以在中途开始归还D.不可以在中途归还E.A或C信息披露的原那么是〔〕。A.真实性原那么B.完整性原那么C.准确性原那么D.连续性原那么E.及时性原那么发行人应披露的关联方有〔〕。控股股东对控股股东有实质影响的自然人C.发行人参与的联营企业D.控股股东参股的企业E.关键管理人员控制的企业应披露的关联关系主要包括关联方与发行人之间存在的〔〕。A.B.人事关系管理关系D.E.血缘关系发行人应披露的关联交易主要包括〔〕。代理C.租赁D.委托经营E.担保发行人应在上市公告书设一概览，内容主要包括〔〕。A.B.总股本C.股票简称D.本次上市流通股本E.可流通股本发行人应在上市公告书绪言局部披露〔〕。编制上市公告书依据的法律、法规名称股票发行核准的部门和文号、发行数量和价格等C.股票上市的批准单位和文号、上市地点、股票简称和代码等B.本上市公告书与招股说明书所刊载内容的关系E.披露最大十名股东的名称、持股数、持股比例等在上市公告书中，发行人应披露本次股票上市前首次公开发行股票的情况，主要包括〔〕。募股资金总额发行费用总额及工程按发起人股、社会公众股等披露股权结构D.发行数量E.发行方式在上市公告书中，发行人应披露股票首次公开发行后至上市公告书公告前已发生的可能对发行人有较大影响的其他重要事项，主要包括〔〕。发行人住所的变更主要投入、产出物供求及价格的重大变化C.主要业务开展目标的进展D.重大会计政策的变动E.会计师事务所的变动购销商品、提供劳务发生的关联交易，至少应披露以下内容〔〕。A.B.交易内容C.定价原那么D.交易价格E.交易金额在发行新股招股说明书中，资产、股权转让发生的关联交易，至少应披露以下内容〔〕。A.定价原那么B.资产的帐面价值C.评估价值D.转让价格E.结算方式及获得的转让收益在发行新股招股说明书中，招股说明书应披露本次发行方案的根本情况，主要包括〔〕。A.发行股票的种类、每股面值、股份数量B.预计募集资金总额股权登记日和除权日承销期间的停牌、复牌及新股上市的时间安排E.收款银行在发行新股招股说明书中，招股说明书应当至少披露与本次承销和发行有关的以下事项〔〕。A.承销方式(包销或代销)B.承销期的起止时间C.全部承销机构的名称及其承销量D.发行费用E.发行人律师事务所三、判断题银行证券保险行业上市公司应同时聘请中外各一家会计师事务所分别提供会计报表审计效劳。境外注册的会计师事务所执行银行证券保险行业上市公司审计业务实行临时许可证管理。境外事务所申请临时许可证，应向中国证监会申报，经中国证监会批准后，方可执行业务。中国证监会派出机构按照中国证监会统一部署组织实施辖区内的公司检查工作。上市公司审计应由两名具有证券相关业务资格的注册会计师.国有企业股份制改组时，严禁将国有资产低价折股、低价出售或者无偿分给个人。资产评估根本原那么是进入股份的资产都必须进行评估。公开发行股票的公司，其财务审计与资产评估工作可以由同一家机构承担。对不同公司投入公司的同类资产，应当采用同一价格标准评估。产权界定的原那么是：谁投资，谁拥有产权商誉作为无形资产可以作价入股.上市公司审计应由五名具有证券相关业务资格的注册会计师。法律审查必须由具有从事证券法律业务资格的律师进行操作。更换后的律师或律师事务所应对原法律意见书和律师工作报告的真实性和合法性发表意见。2/3以上的认股人出席。我国现行法律规定，股份的登记机关为各地工商行政管理部门。律师应及时、准确、真实地制作工作底稿，工作底稿的质量是判断律师是否勤勉尽责的重要依据。7年破产宣告后公司就丧失了对公司财产的管理处分权，由清算组接管公司。存在为股东及股东的附属公司或者个人债务提供担保的行为，中国证监会不予核准其新股的发行申请。发行申请未获核准的上市公司，自中国证监会作出不予核准的决定之日起一年内不得再次提出新股发行申请。当公司负债率过高时，通过发行股票增加公司的资本，可以有效地降低期负债比例，改善公司财务结构。30%，拟发行股本超过4亿地，可酌情降低向社会公众发行局部地比例。上市公司必须与控股股东在经营、财务、资产商分开，保证上市公司各方面地独立。7%采用包销的方式，当实际招募额达不到预定发行额时，剩余局部由承销商全部承购下来，并由承销商承担股票发行风险。5000万元的，应由承销团承销。采用网上定价发行具有本钱低和发行速度快的特点，所以为多数发行人和承销商采用。采用网上定价发行。如果发行底价之上的有效认购低于发行数量，那么发行价格等于发行底价，认购缺乏的剩余局部按照承销协议处理。与发行公司业务联系紧密且准备长期持有发行公司股票的法人，称为战略投资者。6个月方可上市流通。对法人的配售和对一般投资者的上网定价发行视为同一次发行，可以按照不同的价格发行。如果申购资金缺乏，那么缺乏局部对应的申购为无效申购。一般说来，新股发行价格的市赢率应高于股票市场上同类型股票的市赢率。我国股票发行可以以低于股票面值金额的发行价格发行.净资产倍率法在国外常用于房地产公司和资产现值要重于商业利益的公司的股票发行。欧洲债券是指外国政府，企业，金融机构或国际机构在一国国债市场上发行的，以该国货币为面值的债券。从债券的发行日开始到归还本息日为止的时间称为债券的期限。公司的营运资金是指从流动资产减去流动负债后的净额。清算价值反映了当企业处于清算全部资产的局面时，偿付完应付款项和流动负债后，公司还能剩下多少资产偿付其他长期债务。当债务人不归还债务时，法律上对债权人清偿权利的优先顺序为：有金融机构担保的债券，有抵押的债券，设有偿债基金的债券和劣后地位的债券。企业发行企业债券时，要经过配额与发行的双重检查。35%。对发行的可转换债券，发行人每年可按约定条件行使一次赎回权。每年首次满足赎回条件时,发行人可赎回局部或全部未转股的可转换公司债券。但假设首次不实施赎回的当年不应再行使赎回权。46持有可转换公司债券的投资者,假设其持有的可转换公司债券全部转为股本与其持有的该公司的股份的合计数,占公司已发行的股份与全部可转换公司债券转为股本的合计数达5%以上,以后每增加或减少1%,或上述比例到达30%以上,该投资者应按中国证监会的有关规定履行信息披露义务。可转换债券采用记名无纸化发行方式。30003个交易日内停止其交易。以募满发行额为止中标商各自价格上的中标价格作为各中标商的最终中标价，各种标价的认购价格是不同的，称为美国试招标。承销商分销记帐试国债采用场内挂牌分销的，投资者在买入债券时，可免交佣金，但是交易所可以向代理机构收取买卖国债的经手费用。某些不便披露的商业秘密，发行人可向中国证监会申请豁免。发行人在招股说明书中所披露的财务报告、盈利预测报告应由会计师事务所审计或审核。发行人可将招股说明书全文刊登于其他网站和报刊，但不得早于在中国证监会指定网站和报刊的披露。对所披露的风险必须做定量分析。境内上市外资股采取记名股票形式，以人民币标明面值，以外币认购、买卖。外资股只有发行行为要受到境外募集行为发生地有关法律的约束。向特定的少数投资者发行债券称为公募。助销是指承销商向社会推销债券，到了销售截至日期，未售出的余额由承销商负责认购。债券发行时，只能按照面值发行，不允许折价发行和溢价发行。按照国际金融市场的通常做法，采取私募方式不需要使用严格的招股说明书。国际债券只能在期满时一次归还，中途不允许归还。在招股说明书中，发行人所披露的关联方、关联关系和关联交易，只需遵循有关企业会计制度的规定。在招股说明书中，发行人应披露近两年关联交易对其财务状况和经营成果的影响，包括在营业收入或营业本钱中所占的比例。在招股说明书中，发行人应披露不少于最近三年的简要利润表、不少于最近三年末的简要资产负债表、不少于最近一年的简要现金流量表。在不影响信息披露的完整性和不致引起阅读不便的前提下，发行人可采用相互引征的方法，对股票上市公告书各相关局部的内容进行适当技术处理。股票上市公告书不需披露有关同业竞争和关联交易的情况。在发行新股招股说明书中，发行人应披露最近三个会计年度及最近一期的比较合并资