自考财务报表分析总复习资料

1、 PAGE 95财务报表分析复复习资料选择、判断断第一章：现代财务分析开开始于银行家家 ；现代财财务分析开始始于19世纪纪后期。P11会计报表是对企企业财务状况况、经营成果和现金流量的结结构性描述，它它提供了最重重要的财务信信息。P2对会计报表的解解读一般包括括会计报表质质量分析、会计报表趋趋势分析、会计报表结结构分析。PP3企业披露的最主主要的会计报报表为资产负负债表、利润表和现金流量表表，涵盖六个个会计要素和和现金流量状状况，所以会会计报表质量量分析就是对对财务状况质质量、经营成果质质量和现金流量表表质量进行分分析。P3会计报表结构是是指报表各内内容之间的相相互关系。PP3盈利能力分析是是

2、财务分析中中最重要的一一个部分，盈盈利能力还是是评估企业价价值的基础，企企业盈利指标标还可以用于于评价内部管管理层业绩。PP3企业的偿债能力力是关系企业业财务风险的的重要内容。企企业偿债能力力不仅与债务务结构相关，而而且还与企业业未来收益能能力联系紧密密。P4企业营运能力主主要是指企业业资产运用、循环的效率率高低。一般般而言，营运运能力分析包包括流动资产产营运能力分分析和总资产营运运能力分析。PP4企业发展能力受受到企业的经经营能力、制度环境、人力资源、分配制度等诸诸多因素的影影响。对企业业发展能力的的评价是一个个全方位、多角度的评价价过程。P44财务综合分析采采用的具体方方法有杜邦分分析法、

3、沃尔评分法法。P5财务分析评价基基准就是在一一定的评价目目标下，人为为设定的划分分评价对象优优劣的财务标标准。P5财务分析评价基基准并不是唯一的的，采用不同同的基准会使使得同一分析析对象得到不不同的分析结结论。P5行业基准的优点点就是便于比比较；目标基基准以历史为依据，在在财务分析实实践中，一般般使用财务预预算作为目标标基准。目标标基准一般是是企业内部分分析人员用于于评价考核。PP7财务信息供给方方是“生产”或提供财务务信息的一方方，一般为报报送财务报告告的会计主体体，供给的方方式是向信息息需求者披露露财务信息。财财务信息的最最终产品主要要以对外报送送的财务报告告为主，生产产过程包括会会计确认

4、、计量、记录和报告等程序。目目前我国会计计准则要求企企业披露的财财务报告主要要包括：资产产负债表、利润表、现金流量表表、所有制权益益变动表以及及附注。P8当前我国的财务务报告基本可可以分为：会会计报表和报表附注两个个部分。P88企业的会计信息息披露可以分分为：自愿性性披露和强制性披露露。P8在财务分析中，强制性披露的信息的规范性较好，但是可通过分析进一步获取的信息内容相对少些。P9我国的会计准则则要求企业至至少每年对外报送送一次财务报报告。财务信信息需求主体体一般也是财财务分析的主主体。P9财务信息需求主主体主要包括括：股东及潜潜在投资者、债权人、企业内部管管理者、政府和企业供应商商等。P9企

5、业投资者进行行财务分析的的根本目的是是关心企业的的盈利能力。投投资者需求的的信息主要与与企业价值评评估有关。债债权人关注企企业未来还本本付息的能力力，即偿债能能力。供应商商非常关注与与企业信用风风险和偿债能能力有关的财财务信息。PP11会计信息是企业业会计系统编编制并提供，分分为外部报送送信息和内部报送信信息。外部报报送信息以财财务报告为主主，财务报告告是财务分析析最重要的依依据和最主要要的财务信息息来源。P111依据企业会计计准则第300号财务报表表列报的要要求，企业应应当定期向外外部相关利益益人报送资产产负债表、利润表、现金流量表表、所有者权益益变动表和会计报表附附注。P111非会计信息的

6、内内容主要有：审计报告、市场信息、公司治理信信息、宏观经济信信息。其中审审计报告中的的审计意见有有四种：无保保留意见、保留意见、否定意见和无法表示意意见。P122根据财务信息的的需求主体不不同，财务分分析的目的可可以分为：投投资分析目的的、信用分析目目的和经营决策分分析目的。PP17比较分析法是财财务分析中最最常用的一种种方法。比率率分析法是财财务分析中使使用最普遍的的分析方法。PP19比较分析法按照照比较对象形形式的不同可可以分为绝对对数比较和百分比变动动比较。比较较分析法按照照比较基准的的不同可以分分为：与目标标基准比较、与历史基准准比较、与行业基准准比较。比率率分析法可以以分为构成比比率

7、分析和相关比率分分析。P199绝对数比较是将将取得的财务务报表数据与与比较基准直直接比较。绝绝对数比较最最常见的形式式就是比较财财务报表，将将两期或者多期的财务报报表进行对比比。P19比率分析法是利利用指标间的的相互关系，通通过计算比率率来考察、计量和评价企业财务务状况的一种种方法。P223在实际分析中，比比较常见的构构成比率分析析是共同比财财务报表。PP23相关比率分析是是根据经济活活动客观存在在的相互依存存、相互联系系的关系，将将两个性质不不同但又相关关的指标加以以对比，求出出比率，以便便从经济活动动的客观联系系中认识企业业生产经营状状况。P255通过定比动态比比率，可以观观察企业指标标总

8、体的变动动趋势，通过过环比动态比比率，可以明明确指标的变变动速度。PP28资产负债表共同同比报表的基基数是：资产产总额。第二章资产负债表是财财务报告中第第一张主表，是是反映企业在在某一特定日日期的财务状状况的会计报报表。通过资资产负债表，报报表使用者可可以了解在某某一日期的资资产总额和资资产结构，债务的期限限结构和数量，以及判断所所有者的资本本保值增值情情况。P299分析企业资产流流动性和偿债债能力的基础础报表是：资资产负债表。PP29反映某一会计主主体在某一特特定日期财务务状况的会计计报表是：资资产负债表。PP29资产负债表质量量分析就是对对企业财务状状况的质量进进行分析，即即指资产负债债表

9、上数据反反映企业真实实财务状况的的程度。P229货币资金是企业业流动性最强强的资产，包包括库存现金金、银行存款款和其他货币币资金。企业业保持一定的的货币资金的的动机主要有有：交易动机机、预防动机机和投资动机机。货币资金金的持有应当当适度，如果果持有量太大大，则导致企企业整体盈利利能力下降；如果持有量量太小，在可可能增加企业业流动性风险险。P30企业持有交易性性金融资产的的目的是：为为了近期内出出售获利。所所以交易性金金融资产应当当按照公允价价值计价。PP30应收票据中质量量可靠的票据据是：银行承承兑汇票。一一般而言，应应收账款的数数额与企业主主营业务收入入数额成正相相关关系。PP31对于存货的

10、市价价计量，可以以使用重置成成本与可变现现净值。P332存货的持有数量量也应当保持持一个适当的的水平，如果果存货持有数数量过多，会会降低存货周周转率，降低低资金使用效效率，以及增增加存货储藏藏成本；反之之，如果存货货持有量过小小，会使企业业面临缺货的的危险。P332重置成本是指在在目前状况下下，购置相同同存货所需花花费的成本；可变现净值值是指在正常常生产经营过过程中，以存存货的估计售售价减完工及及出售前尚需需花费的相关关税费等支出出后的净额。PP32存货发生减值是是因为：可变变现净值低于于账面成本。在在正常情况下下，大多数存存货的账面价价值与可变现现价值相比较较，可变现净净值较高。PP33存货

11、是一项流动动资产，判断断存货数据质质量高低的一一个标准就是是观察存货能能否在短期内内变现，因此此存货周转的的速度直接关关系存货数据据质量。一般般而言，存货货的周转主要要是使用存货货周转率金额额存货周转天天数。P333如果企业内部产产成品构成单单一，则可能能面临较大的的价格风险，但但是如果企业业在市场上具具有垄断性地地位，可以控控制市场的定定价权，则这这种价格风险险相对不大。按照我国企业业会计准则第第30号财务报表列列报指南的的规定，划分分为非流动资资产的金融资资产包括可供供出售金融资资产、持有至至到期投资和和长期股权投投资。P344对于同一控制下下的企业合并并形成的长期期股权投资，其其入账价值

12、与与企业为取得得投资而支付付的补价之间间的差额也只只能作为资本本公积项目处处理。P355对于非同一控制制下的企业合合并形成的长长期股权投资资，形成的基基础是投资双双方的独立意意志，双方达达成的交易价价格也是公允允的，所以长长期股权投资资的入账价值值应当以合并并方支付的对对价的公允价价值。P355对于企业持有的的对子公司的的投资，以及及对被投资单单位不具有共共同控制或重重大影响，且且在活跃市场场中没有报价价、公允价值值不能可靠计计量的长期股股权投资，企企业应当采用用成本法核算算，在初始投投资或追加投投资时，按照照初始投资或或追加投资的的成本增加长长期股权投资资的账面价值值，获得的被被投资单位宣宣

13、告分派的现现金股利应当当作为投资收收益，但是如如果该股利超超过了被投资资单位在接受受投资后产生生的累计净利利润的部分，应应当作为清算算股利冲减长长期股权投资资的账面价值值。P35对于合营企业和和联营企业的的投资应当采采用权益法核核算。P366企业对合营企业业和联营企业业的投资采用用权益法核算算时，对于初初始投资成本本小于应享有有被投资单位位可辨认净资资产公允价值值的份额的，应应对长期股权权投资的账面面价值进行调调整，计入取取得投资当期期的损益。在在持有期间，长长期股权投资资依据被投资资单位所有者者权益的变动动而相应变动动。P36对于公允价值能能够可靠计量量的金融资产产，企业可以以将其直接指指定

14、为可供出出售金融资产产。P37在活跃市场上有有报价的股票票投资、债权权投资等，如如果企业没有有将其作为交交易性金融资资产、持有至至到期投资和和长期股权投投资，则应将将其作为可供供出售金融资资产处理。PP37可供出售金融资资产的计量同同交易性金融融资产相同，都都是按照公允允价值进行计计量，区别在在于公允价值值变动并不对对应计入当期期损益，而是是直接计入所所有者权益项项目，排除了了企业据此操操纵利润的可可能。P377固定资产是指同同时具有下列列特征的有形形资产：（11）为生产商商品、提供劳劳务、出租或或经营管理而而持有的；（22）使用寿命命超过1个会会计年度。包包括企业自用用的房屋及建建筑物、机器

15、器设备、运输输工具、工具具器皿。P337对于企业购买固固定资产付款款期较长的，超超过了正常的的信用条件（通通常指3年以以上），此购购买行为具有有融资租赁的的性质，固定定资产的入账账价值不能以以所有付款额额之和确定，而而应为所有付付款额的现值值之和。对于于存在弃置义义务的固定资资产，在初始始确认时还应应考虑弃置费费用。P377因为弃置费用一一般在固定资资产使用期满满时支付，所所以其现值与与实际支付金金额之间差距距较大，应当当在固定资产产初始确认时时将其现值计计入固定资产产的账面价值值，同时确认认一笔预计负负债。P388在建工程是企业业正在建造过过程中的，未未来将形成自自由固定资产产的工程，包包括

16、固定资产产新建工程、改改扩建工程等等。在建工程程的目的是最最终成为固定定资产，增加加企业的生产产经营能力。PP38在建工程的一个个特殊会计问问题是借款费费用资本化，依依据企业会会计准则177号借款费用用的规范，在在符合一定条条件下，与固固定资产建造造过程有关的的借款费用可可以资本化，计计入在建工程程。P39允许资本化的借借款包括专门门借款和一般般借款。企业业内部研究开开发项目研究究阶段的支出出，应当与发发生时计入当当期损益。PP39对于受技术陈旧旧因素影响较较大的专利权权和专有技术术等无形资产产，可采用类类似固定资产产加速折旧的的方法进行摊摊销，有特定定产量限制的的特许经营权权或专利权，应应采

17、用产量法法进行摊销。对对于使用寿命命不确定的无无形资产，企企业不进行摊摊销，只是在在每个会计期期间进行减值值测试。P440商誉的出现在企企业合并中，对对于非同一控控制下的吸收收合并，企业业合并成本大大于合并中取取得的被购买买方可辨认净净资产公允价价值份额的差差额，应确认认为商誉，在在合并方的资资产负债表上上列示。P441对于非同一控制制下的控股合合并，企业合合并成本大于于合并中取得得的被购买方方可辨认净资资产公允价值值份额的差额额在合并方的的个别资产负负债表上不确确认为商誉，而而在合并报表表中列示为商商誉。P411企业报表上列示示的商誉不摊摊销，只是每每个会计期间间进行减值测测试。P411递延

18、所得税资产产是因为企业业可抵扣暂时时性差异导致致的。P422负债是企业获取取资金的一种种重要手段，企企业举债可以以获得杠杆利利益，同时也也要承担一定定的财务风险险。P42按照债务的到期期时间是否在在1年或1个个营业周期内内，可以划分分为流动负债债和长期负债债。P42流动负债主要包包括：短期借借款、应付票票据、应付账账款、预收账账款、应付职职工薪酬、应应交税费、应应付股利和预预计负债等。PP43确认流动负债的的目的，主要要是将其与流流动资产进行行比较，反映映企业的短期期偿债能力。PP43货币性流动负债债是指需要以以货币来偿还还的流动负债债，如短期借借款、应付账账款等。非货货币性流动负负债是指不需

19、需要使用货币币偿还的流动动负债，主要要包括预收账账款。大部分流动负债债是金额可以以确定的流动动负债。金额额需要估计的的流动负债主主要有：预计计负债、预提提费用。P443融资活动形成的的流动负债主主要包括短期期借款和预提提的借款利息息。营业活动动形成的流动动负债主要包包括与外部往往来形成的应应付账款、应应付票据等，以以及内部往来来形成的应付付职工薪酬。PP43对于短期借款的的偿还，主要要的保障是企企业的流动资资产。如果是是即将到期的的短期借款，应应当以企业变变现速度最快快的货币资金金和交易性金金融资产为保保障。P433在我国，商业汇汇票的付款期期限最长为66个月。P444应付账款发生急急剧增加以

20、及及付款期限拖拖延的情况，这这样情况的出出现可能是企企业支付能力力恶化的表现现。P44如果企业能够取取得较多的预预收账款，可可以说明企业业的产品比较较有竞争力，或或者市场需求求旺盛，购货货方愿意提前前垫付资金。对对于企业来说说，预收账款款是一种不需需要付息的短短期债务，为为生产经营提提供了资金支支持，而且其其偿还还是非非货币性的，相相对于货币性性流动负债，企企业偿付预收收账款比较容容易。P444企业以其生产的的产品或外购购商品作为非非货币性福利利提供给职工工的，应当作作为正常产品品销售处理。辞辞退福利通常常采取解除劳劳动关系时一一次性支付补补偿的方式。实质性辞退工作作在1年内实实施完毕但补补偿

21、款项超过过1年支付的的辞退福利计计划，企业应应当选择恰当当的折现率，以以折现后的金金额计量应计计入当期管理理费用。P446股份支付分为以以权益结算的的股份支付和和以现金结算算的股份支付付。以权益结结算的股份支支付不涉及应应付职工薪酬酬，不产生企企业负债。以以现金结算的的股份支付，应应当按照企业业承担的以股股份或其他权权益工具为基基础计算确定定的负债的公公允价值计量量。P46企业应当在相关关负债结算前前的每个资产产负债表日以以及结算日，对对负债的公允允价值重新计计量，其变动动计入当期损损益。P477预计负债来自于于或有事项。对对企业来说，或或有事项可能能是一种潜在在的权利、形形成或有资产产，也可

22、能是是一种现实或或潜在的义务务，形成或有有负债。P448鉴于谨慎性原则则，或有资产产一般不应在在企业会计报报表及其附注注中披露，只只有在或有资资产很可能给给企业带来经经济利益时，才才在会计报表表附注中披露露其形成的原原因及其财务务影响。P448预计负债的金额额应当是清偿偿该负债所需需支出的最佳佳估计数。PP48对于重组义务，企企业应当按照照与重组有关关的直接支出出确定预计负负债金额。与与流动负债相相比，长期负负债具有偿还还期限较长、金金额较大的特特点。P499企业举债长期负负债的目的主主要是为了融融通生产经营营所需的长期期资金。长期期债务的使用用既可以解决决企业资金的的需求，又可可以为企业带带

23、来财务杠杆杆利益，同时时还保证了既既有股东对企企业的控制权权。P49企业长期负债的的主要项目有有：长期借款款、应付债券券、长期应付付款和递延所所得税负债。PP50财务分析人员还还应当关注债债券是否具有有可转换条款款，对于可转转换债券的核核算，我国会会计准则要求求应当将转换换权单独分离离出来计入资资本公积、转转换时不发生生转换损益。PP50企业融资租入的的固定资产，在在租赁期间没没有所有权，但但由于其风险险和报酬已经经实质转移，企企业具有实质质的控制权，因因而视为自有有的固定资产产进行核算。PP50在租赁期开始日日，企业应当当将租赁开始始日租赁资产产公允价值与与最低租赁付付款额现值两两者中较低者

24、者作为租入资资产的入账价价值，将最低低租赁付款额额作为长期应应付款的入账账价值，其差差额作为未确确认融资费用用。企业在租租赁谈判和签签订租赁合同同过程中发生生的，可归属属于租赁项目目的手续费、律律师费、差旅旅费、印花税税等初始直接接费用，应当当计入租入资资产价值。PP51对于融资租赁的的固定资产，企企业应当采用用与自有固定定资产相一致致的折旧政策策计提租赁资资产折旧。能能够合理确定定租赁期届满满时取得租赁赁资产所有权权的，应当在在租赁资产使使用寿命内计计提折旧。无无法合理确定定租赁期届满满时能够取得得租赁资产所所有权的，应应当在租赁期期与租赁资产产使用寿命两两者中较短的的期间内计提提折旧。P5

25、52递延所得税负债债产生与应纳纳税暂时性差差异。P522所有者权益的确确认和计量依依赖于资产和和负债的确认认和计量。 资产负债债表中，所有有者权益项目目排列顺序的的依据是：稳稳定程度。PP53我国的所有者权权益主要包括括四个项目：实收资本（股股本）、资本本公积、盈余余公积和未分分配利润。企企业的净资产产随时间推移移而发生的变变动很小。 留存收益益包括企业盈盈余公积和未未分配利润。PP53资产负债表的趋趋势分析就是是采用比较的的方法，分析析的对象是企企业连续若干干年的财务状状况信息，并并观察其变动动趋势。P554定比趋势分析是是动态分析，应应当观察企业业相关财务指指标在一定时时间内的变动动趋势、

26、变动动方向和变动动速度。P559资产负债表结构构就是指资产产负债表中各各内容要素金金额之间的相相互关系。资资产负债表结结构分析就是是对这种关系系进行分析，从从而对企业整整体财务状况况做出判断。比较资产负债表表连续若干期期间的绝对数数趋势分析的的缺陷是：对对于整体报表表整体的结构构不是非常清清楚。P633在资产负债表构构成百分比计计算中，一般般选择总资产产作为总体指指标。P633资产负债表的结结构包括：资资产结构、资资本结构、所所有者权益结结构、负债结结构等。其中中最重要的是是企业的资产产结构和资本本结构。P667资产结构是企业业在某个时刻刻各项资产相相互之间的搭搭配关系。资资产负债表中中资产的

27、排列列顺序是按照照流动性进行行的，企业获获利性较强的的资产是长期期资产。P667保守型资产结构构是指企业为为了回避财务务风险和经营营风险，持有有数量较大的的流动资产，其其中货币资金金和交易性金金融资产的比比重较其他企企业为大。适适中型资产结结构是指企业业将流动资产产和长期资产产保持在适中中的水平上。激激进型资产结结构持有的流流动资产进一一步减少，长长期资产比重重增加，这样样在增加企业业风险的同时时也增加了企企业的盈利能能力。P699企业无形资产的的数量和质量量决定了企业业的核心竞争争力。所以当当无形资产在在企业资产结结构中占有较较大比重时，我我们对企业未未来发展前景景是看好的。PP69企业资本

28、结构发发生变动的原原因是：发行行新股。P770资本结构是指企企业各项资本本的构成及其其比例关系，广广义的资本结结构是指企业业全部资本的的构成，包括括企业负债与与所有者权益益之间的比率率关系，债务务结构，所有有权结构等。狭狭义的资本结结构仅指企业业债务与所有有者权益之间间的比值。PP70负债融资方式的的财务风险较较高。企业内内部融资和外外部股权融资资的风险较小小。在确定了资金需需求量和资本本成本之后，企企业管理层的的风险态度将将决定企业选选择何种资本本结构。P772选择保守型资本本结构的企业业：资产利润润率低。P773企业在一定销售售水平上，尽尽可能减少流流动资产的比比重，从而使使企业总资产产维

29、持在较高高的收益水平平的资本结构构是：风险性性资本结构。PP73如果本期总资产产比上期有较较大幅度增加加，不仅是企企业本期经营营卓有成效，也也有可能是经经营以外的原原因引起的，如如增加负债。对于非同一控制制下的企业合合并形成的长长期股权投资资，其入账价价值应当以合合并方支付对对价的公允价价值计价。如果一个企业的的融资结构是是保守型的，那那么资产风险险结构一般应应是激进型的的第三章利润表是用于反反映企业在某某一会计期间间的经营成果果的财务报表表。通过利润润表，可以了了解企业在一一定时期内的的收入和成本本费用状况，判判断企业的盈盈利能力和利利润来源。 企业受益益的主要来源源是：经营活活动。P744

30、企业利润不仅包包括营业收入入和费用，而而且还包括资资产公允价值值变动损益以以及营业外收收支等非主营营业务项目。PP74企业会计核算的的记账基础是是权责发生制制，即凡是当当期已经实现现的收入和已已经发生的或或应当负担的的费用，无论论款项是否收收付，都应当当作为当期的的收入和费用用，计入利润润表。 凡是是不属于当期期的收入和费费用，即使款款项在当期已已经收付，也也不应作为当当期的收入和和费用。P774从利润形成的过过程来看，企企业利润的来来源有多种，包包括主营业务务、其他业务务、投资收益益、营业外收收支和资产价价值变动损益益等。P755企业营业收入分分为主营业务务收入和其他他业务收入两两部分。其中

31、中，主营业务务收入是利润润形成的主要要来源。P775营业收入是企业业创造利润的的核心，最具具有未来的可可持续性，如如果企业的利利润总额绝大大部分来源于于营业收入，则则企业的利润润质量较高。PP75根据收入和费用用配比原则，与与同一项销售售有关的收入入和成本应在在同一会计期期间予以确认认。成本不能能可靠计量，相相关的收入也也不能确认。PP76在资产负债表日日能够对该项项交易的结果果进行可靠的的估计，应按按照完工百分分比法确认提提供劳务收入入。在资产产负债表日不不能对交易的的结果进行可可靠的估计，则则不能按完工工百分比法确确认收入。PP76让渡资产使用权权收入是指企企业出租固定定资产和无形形资产取

32、得的的收入。营业业成本也分为为主营业务成成本和其他业业务成本两部部分。P788企业日常存货的的发出方法为为先进先出法法、加权平均均法、移动平平均法和个别别人定法。PP78一般企业的营业业税费金额与与营业收入金金额应相匹配配，同时因为为金额相对较较小，所以不不是分析的重重点。P788销售费用同时作作为一种期间间费用，与本本期营业收入入有较强的相相关关系，产产生的影响也也仅止于本期期，所以从本本期收入中全全额扣除。PP79根据我国会计准准则的规定，企企业广告费在在发生时全额额计入当期损损益。P799管理费用是指企企业行政管理理部门为组织织和管理经营营活动而发生生的各项费用用，包括：公公司经费、工工

33、会经费、职职工教育经费费、劳动保护护费、待业保保险费、董事事会费、咨询询费、审计费费、诉讼费、排排污费、绿化化费、房产税税、车船使用用税、土地使使用税、印花花税、技术转转让费、技术术开发费、无无形资产摊销销和业务招待待费等。P779财务费用的发生生主要与以下下几个业务内内容直接相关关：（1）与与企业借款融融资相关；（22）与企业购购销业务中的的现金折扣相相关；（3）与与企业外币业业务汇兑损益益相关。P880对财务费用进行行质量分析应应当细分内部部结构，观察察企业财务费费用的主要来来源。P800新会计准则对于于资产减值的的损益项目在在利润表上单单列，而不再再混同计入管管理费用、营营业外支出等等项

34、目。企业业对于绝大部部分资产都应应当计提减值值，这是谨慎慎性原则的要要求。依据新新会计准则的的规定，企业业许多资产减减值准备在计计提后不能转转回，这样的的资产主要是是固定资产、无无形资产等长长期资产。PP81以公允价值计量量且其变动计计入当期损益益的金融资产产和金融负债债，以及以公公允价值模式式计量的交易易性房地产项项目在日后出出售时，应当当将其前期出出现的公允价价值变动损益益转入投资收收益。P811投资净收益是投投资收益与投投资损失的差差额。 投资资收益大于投投资损失的差差额为投资净净收益，反之之为投资净损损失。企业投投资收益一般般不具有可持持续性。P882采用资产负债表表债务法核算算的所得

35、税费费用包括：当当期应缴所得得税费用和递递延所得税费费用。P833递延所得税的产产生是源于会会计准则和税税法对企业资资产和负债的的认定差异。 导致后期的的应交所得税税大于所得税税费用的当期期递延所得税税称为递延所所得税负债。导导致后期的应应交所得税小小于所得税费费用的当期递递延所得税称称为递延所得得税资产。对于可供出售的的金融资产公公允价值变动动导致的递延延所得税应计计入所有者权权益。P844如果存在非同一一条件下的企企业合并，则则递延所得税税应调整：所所有者权益。 每股收收益是投资者者分析企业盈盈利能力的重重要指标。PP85在比较利润表的的基础上，可可以进一步通通过定比趋势势分析了解企企业连

36、续期间间的经营成果果，同时可以以观察企业收收入、费用指指标在一定时时间内的变动动趋势、变动动方向和变动动速度。P887共同比利润表的的基数通常是是：主营业务务收入。 用百分比数数字编制的，以以提供利润表表各项目与主主营业务收入入之间的对比比关系的利润润表称为：共共同比结构利利润表。P992企业的收入从广广义上讲包括括：主营业务务收入、其他他业务收入、股股利收入、利利息收入和营营业外收入等等。企业在资产负债债表中，对某某项劳务，如如不能可靠地地估计所提供供劳务的交易易结果，则对对该项劳务正正确的会计处处理是：不确确认利润但能能确认损失。企业的财务费用用主要包括：利息净支出出、金融机构构手续费、汇

37、汇兑净损失、筹筹集生产经营营资金发生的的其他费用。在现行税收体制制下，增值税税对产品销售售利润没有直直接影响。增增值税变动是是通过城建税税及教育费附附加间接影响响销售利润。但但是，对于应应交纳消费税税的产品，消消费税率或单单位税金变动动将直接影响响产品销售利利润。第四章确认现金流量的的计价基础是是：收付实现现制。 现现金流量表是是反映企业一一定会计期间间现金和现金金等价物流入入和流出的报报表。P933编制现金流量表表的目的是为为会计信息使使用者提供企企业一定会计计期间内现金金和现金等价价物流入和流流出的信息，以以便于会计信信息使用者了了解和评价企企业获取现金金和现金等价价物的能力，并并据以预测

38、企企业未来期间间的现金流量量。P93现金流量表是以以现金为基础础编制的，其其中的现金包包括：库存现现金、银行存存款、其他货货币资金和现现金等价物。银银行汇票存款款和银行本票票存款都是银银行存款。所所以属于现金金流量表中的的现金，而长长期债券投资资属于资产负负债表中的长长期资产。PP94根据企业业务活活动的性质和和现金流量的的来源，现金金流量表将企企业一定期间间产生的现金金流量分为三三类：经营活活动现金流量量、投资活动动现金流量和和筹资活动现现金流量。PP94经营活动是指企企业投资活动动和筹资活动动以外的所有有交易和事项项； 投投资活动是指指企业长期资资产的购建和和不包括在现现金等价物范范围内的

39、投资资及其处置活活动。 筹筹资活动是指指导致企业资资本及债务规规模和构成发发生变化的活活动。P944编制现金流量表表时，列报经经营活动现金金流量的方法法有两种：一一是直接法、二二是间接法。 所谓直接法法是指按现金金收入和现金金支出的主要要类别直接反反映企业经营营活动产生的的现金流量。在在直接法下，一一般是以流量量表中的营业业收入为起点点。所谓间接接法，是指以以净利润为起起点，调整不不涉及现金的的收入、费用用、营业外收收支等项目，剔剔除投资活动动、筹资活动动对现金流量量的影响，据据此计算出经经营活动产生生的现金流量量。P94采用直接法编制制的现金流量量表，便于分分析企业经营营活动产生的的现金流量

40、的的来源和用途途，预测企业业现金流量的的未来前景； 采用间间接法编制现现金流量表， 便于将净利利润与经营活活动产生的现现金流量净额额进行比较，了了解净利润与与经营活动产产生的现金流流量差异的原原因，从现金金流量的角度度分析净利润润的质量。PP94企业利润质量的的一个关键就就是观察利润润受到现金流流量支撑的程程度。 现现金流量的质质量是指企业业的现金流量量能够按照企企业的预期目目标进行运转转的质量。 利润指标标的总额是越越大越好，但但是对现金流流量的评价却却并非如此。PP95对现金流量项目目的分析内容容包括：判断断企业现金流流量的构成，以以及哪些项目目在未来期间间可以持续，哪哪些项目是偶偶然发生

41、的，各各个项目发生生的原因是什什么等。企业经营活动现现金流量是企企业现金的主主要来源，而而且其在未来来的可持续性性也最强，所所以该部分内内容的分析是是现金流量分分析的重点。PP96一般而言，企业业经营活动现现金净流量大大于零意味着着企业生产经经营比较正常常，具有“自我造血”功能，且经经营活动现金金净流量占总总现金净流量量的比率越大大，说明企业业的现金状况况越稳定，支支付越有保障障。P96企业在日常经营营活动中会发发生一些非付付现成本和费费用，如：固固定资产折旧旧、无形资产产摊销、预提提费用、待摊摊费用等。PP96经营活动现金净净流量等于零零的情况在现现实中比较少少见，意味着着经营过程中中的现金

42、“收支平衡”。P97经营活动现金净净流量小于零零的情况意味味着经营过程程的先进流转转存在问题，经经营中“入不敷出”。P97”销售商品、提提供劳务收到到的现金“项目应当是是企业现金产产生的源泉。 ”收到的税费费返还“项目反映企企业收到返还还的增值税、营营业税、所得得税、消费税税、关税和教教育费附加返返还款等各种种税费。P998”收到的其他与与经营活动有有关的现金“项目反映企企业受到的罚罚款收入、经经营租赁收到到的租金等其其他与经营活活动有关的现现金流入，金金额较大的应应当单独列示示。“购买商品、接接受劳务支付付的现金”项目是企业业正常生产经经营活动中支支付现金的主主要部分，在在未来的持续续性较强

43、，分分析人员应关关注企业该项项目的内容和和构成“支付的各项税税费”项目反映企企业本期发生生并支付的、本本期支付以前前各期发生的的以及预交的的教育费附加加、矿产资源源补偿费、印印花税、房产产税、土地增增值税、车船船使用税、预预交的营业税税等税费。 计入固定定资产价值、实实际支付的耕耕地占用税、本本期退回的增增值税、所得得税除外。PP99“支付的其他与与经营活动有有关的现金”项目反映企企业支付的罚罚款支出、差差旅费、业务务招待费、保保险费、经营营租赁支付的的现金等其他他与经营活动动有关的现金金流出。P999投资活动是指企企业对外的股股权、债权投投资，以及对对内的非货币币性资产（固固定资产、无无形资

44、产）投投资。投资活活动对当期经经营成果的影影响一般较小小，但是直接接影响企业未未来期间的损损益。P999投资活动产生的的现金流量大大于或者等于于零的情况可可以得出两种种相反的结论论：（1）是是企业投资收收益显著，尤尤其是短期投投资回报收现现能力较强；（2）是企企业因为财务务危机，同时时又难以从外外部筹资，而而不得不处置置一些长期资资产，以补偿偿日常经营活活动的现金需需求。P999投资活动现金净净流量小于零零的结果也有有两种解释：（1）企业业投资收益状状况较差，投投资没有取得得经济效益，并并导致现金的的净流出；（22）企业当期期有较大的对对外投资，因因为大额投资资一般会形成成长期资产，并并影响企

45、业今今后的生产经经营能力，所所以这种状况况下的投资活活动现金流量量小于零对企企业的长远发发展是有利的的。P99“取得投资收益益收到的现金金”项目反映企企业因股权性性投资而分得得的现金股利利，从子公司司、联营企业业或合营企业业分回利润而而收到的现金金，以及因债债权性投资而而取得的现金金利息收入，但但股票股利除除外。P1000“购建固定资产产、无形资产产和其他长期期资产支付的的现金”项目反映企企业购买、建建造固定资产产、取得无形形资产和其他他长期资产所所支付的现金金及增值税款款、支付的应应由在建工程程和无形资产产负担的职工工薪酬现金支支出，但为购购建固定资产产而发生的借借款利息资本本化部分、融融资

46、租入固定定资产所支付付的租赁费用用除外。P1101我国现金流量量表准则规规定，收到的的股利属于投投资活动。PP100在分析“投资支支付的现金”项目时，分分析人员应当当关注企业在在本部分的支支出金额是否否来自与闲置置资金，是否否存在挪用主主营业务资金金进行投资的的行为。P1101在现金流量的归归属问题上，我我国把支付的的利息列入筹筹资活动。PP102筹资活动现金净净流量小于零零的情况的出出现原因一般般是企业在本本会计期间集集中发生偿还还债务、支付付筹资费用、进进行利润分配配、偿付利息息等业务。PP102“偿还债务支付付的现金”项目反映企企业以现金偿偿还债务的本本金。 总的的来说，对于于一个健康的

47、的、正在成长长的公司来说说，经营活动动现金净流量量一般应大于于零，投资活活动的现金净净流量应小于于零，筹资活活动的现金净净流量应正负负相间。P1103企业采用间接法法在现金流量量表附注中披披露将净利润润调解为经营营活动现金流流量的信息。PP103现金流量结构分分析包括：（11）现金流入入结构分析；（2）现金金流出结构分分析；（3）现现金流入流出出结构分析。PP111现金流入结构分分析就是将经经营活动、投投资活动和筹筹资活动的现现金流入加总总合计，然后后计算每个现现金流入项目目金额占总流流入金额的比比率，分析现现金流入的结结构和含义。PP112现金流出结构分分析就是将经经营活动、投投资活动和筹筹

48、资活动的现现金流出加总总合计，然后后计算每个现现金流出项目目金额占总流流入金额的比比率，分析现现金流出的结结构和含义。PP113一般而言，对于于一个正常发发展的企业，经经营活动现金金流入和流出出的比率应大大于1，投资资活动现金流流入和流出的的比率应小于于1，筹资活活动现金流入入和流出之间间的比例随着着企业资金余余缺的程度围围绕1上下波波动。P1115存货的增加会使使经营现金流流量减少。无无形资产摊销销不影响现金金流量，出售售长期资产利利得影响投资资活动的现金金流量。应收收账款减少会会增加经营活活动的现金流流量对于“处置固定定资产、无形形资产和其他他长期资产收收回的现金净净额”项目，分析析人员应

49、关注注的主要内容容有：（1）企企业处置这些些长期资产的的目的；（22）这些资产产在企业总体体经营活动中中的作用；（33）这些资产产在企业总体体经营活动中中的地位。支付的股利与利利息属于筹资资活动产生的的现金流量。 向股东分分配股利属于于筹资活动。发发行债券所收收到的现金属属于筹资活动动。贷款的利利息，应计入入筹资活动的的现金流量。购买相关技术属属于投资活动动。出售固定定资产收取的的现金净额和和出售无形资资产收取的现现金净额都是是属于投资活活动所产生的的现金收入。企业处在高速成成长阶段，投投资活动现金金流量往往是是流出量大于于流入量。第五章偿债能力是现代代企业综合财财务能力的重重要组成部分分，是

50、企业经经济效益持续续增长的稳健健性保证。PP117企业的负债按照照负债项目到到期日的远近近可分为流动动负债和长期期负债。其中中流动负债是是指企业应在在1年或超过过1年的一个个营业周期内内偿还的债务务。包括：短短期借款、应应付票据、应应付账款、预预收账款、应应付职工薪酬酬、应交税费费等项目。长长期负债是指指偿还期限在在1年或者超超过1年的一一个营业周期期以上的债务务，包括：长长期借款、应应付债券、长长期应付款等等项目。P1118企业偿债能力的的强弱即为企企业资产对负负债的保障程程度。企业的的偿债能力还还决定于企业业资产的变现现能力。P1118正常状态下的债债务一般以现现金方式来直直接偿付，除除了

51、动用留存存的货币资金金来直接偿付付负债或者是是通过借取新新债来偿付债债务这两种形形式外，更多多的是动用其其他资产转换换来的现金来来偿付债务。PP118在一定期间，企企业拥有多少少货币资金及及资产变现能能力是企业偿偿还债务的承承受能力或保保证程度。PP119资产转换为现金金又可以通过过两种方式进进行：（1）是是资产的清算算直接转换为为现金；（22）资产用于于开展经营活活动带来新的的现金。 因此，企企业的偿债能能力可以分为为静态偿债能能力和动态偿偿债能力两个个方面。P1119企业静态偿债能能力的分析主主要关注企业业资产规模、结结构与负债的的规模和结构构之间的关系系。而动态偿偿债能力实际际上更为关注

52、注企业盈利能能力对偿付债债务的影响。偿债能力分析通通常分为短期期偿债能力分分析和长期偿偿债能力分析析。 短期偿偿债能力与长长期偿债能力力都并非越高高越好。P1122企业持有较多的的货币资金，最最有利于企业业的短期债权权人。P1223企业的流动负债债包括：短期期借款、应付付票据、应付付账款、预收收账款、其他他应付款、应应交税费、应应付职工薪酬酬、应付利息息等项目。PP126经营活动现金流流量与企业流流动性和短期期偿债能力的的关系最为密密切。P1226分析短期偿债能能力的财务指指标主要包括括：营运资本本、流动比率率、速动比率率、现金比例例和支付能力力系数。P1127营运资本实际上上反映的是流流动资

53、产可用用于归还和抵抵补流动负债债后的余额，营营运资本越多多，说明企业业可用于偿还还流动负债的的资金越充足足。 可将营营运资金作为为衡量企业短短期偿债能力力的绝对数指指标。P1227营运资本指标的的优点在于能能够直接反映映流动资产保保障流动负债债偿还后能够够剩余的金额额，是反映企企业短期偿债债能力的绝对对量指标。 营运资本指指标不仅受企企业财务运作作的影响，也也受企业规模模的影响较大大，因此该指指标不便于进进行企业之间间的比较。因因此对营运资资本指标的分分析一般仅进进行纵向比较较，很少进行行横向比较。在流动负债一定定的条件下，增增加流动资产产会降低企业业的风险。 流动比率越越高，企业的的短期偿债

54、能能力也就越强强。 从债权权人的立场上上说，流动比比率越高越好好，但从经营营者和所有者者角度看，并并不一定要求求流动比率越越高越好。PP129企业下一个期间间的短期偿债债能力应该是是一个动态的的问题。 有有形净值债务务比率是指企企业的负债总总额与有形净净值总额的比比值。P1332速动比率也被称称为酸性测试试比率。速动动比率是指速速冻资产与流流动负债的比比值。 速动动资产的变现现能力相对于于其他流动资资产项目来说说要更差一些些。P1333速动比率是用以以衡量企业流流动资产中可可以即刻用于于偿付到期债债务的能力，是是流动比率分分析的一个重重要辅助指标标。P1344速动比率较之流流动比率能够够更加准

55、确、可可靠的评价企企业资产的流流动性及其偿偿还短期负债债的能力。 一般来说，速速动比率越高高，说明企业业的流动性越越强，流动负负债的安全程程度越高。从从企业的角度度看，速动比率也不是是越高越好。 通常认为速速动比率等于于1比较合理理。P1344现金比率是指企企业现金类资资产与流动负负债的比值。其其中现金类资资产包括：企企业持有的所所有货币资金金和持有的易易于变现的有有价证券，如如可随之出售售的短期有价价证券、可贴贴现和转让的的票据等。PP137在企业的流动资资产中，现金金及短期有价价证券的变现现能力最强。 现金比率是是评价公司短短期偿债能力力强弱的最可可信的指标，其其主要作用在在于评价公司司最

56、坏情况下下的短期偿债债能力。现金金比率越高，公公司短期偿债债能力越强，反反之则越低。PP137企业持有现金一一般有：交易易性、预防性和投机性三种动动机。P1337现金比率在分析析短期偿债能能力时通常仅仅仅是一个辅辅助性指标。PP138企业长期负债主主要包括：长长期借款、应应付债券和长长期应付款等等三项内容。企企业的长期偿偿债能力主要要取决于获利利能力。P1141分析企业长期偿偿债能力除了了关注企业资资产和负债的的规模与结构构外，还需要要关注企业的的盈利能力。 企业长期的的盈利水平和和经营活动现现金流量才是是偿付债务本本金和利息的的最稳定、最最可靠的来源源。P1422企业长期盈利能能力是决定企企

57、业长期偿债债能力的主要要因素。P1143所有者权益的比比重越高，企企业的稳定性性越强，财务务风险就越低低，对债务的的保障程度就就越高。 所所有者权益的的比重越高，企企业的资金成成本就越高，收收益就越低。相相反，负债的的比重越高，企企业的资金成成本就越低，收收益就越高。PP143从长期偿债能力力的影响因素素来看，企业业长期偿债能能力的分析内内容包括静态态分析与动态态分析，其中中静态分析是是指企业现有有资产对负债债的保值程度度。动态分析析则主要强调调企业未来赚赚得的利润与与现金流量对对负债的保障障程度。P1144企业长期偿债能能力静态分析析指标主要有有：资产负债债率、产权比比率和权益乘乘数。 资产

58、产负债率是最最为常用的反反映企业偿债债能力的财务务指标。资产产负债率是负负债总额与资资产总额的比比值。 资产产负债率越高高，表明资产产对负债的保保障程度就越越低。P1444一般来说，资产产负债率越低低，企业的负负债越安全、财财务风险越小小。但是从企企业和股东的的角度出发，资资产负债率并并不是越低越越好，因为资资产负债率过过低往往表明明企业没能充充分利用财务务杠杆，即没没能充分利用用负债经营的的好处。P1145资产负债率是考考察企业破产产清算时债权权人利益的保保障程度，即即破产清算时时债权人权益益能够得到多多大程度的物物质保障。PP146股权比率是企业业的所有者权权益总额与资资产总额的比比值。股

59、权比比率反映了在在企业全部资资金中，有多多少是所有者者提供的。 股权比率与与资产负债率率之和必然为为100%。PP147产权比率又称负负债与所有者者权益比率，是是负债总额与与所有者权益益总额之间的的比率，有时时还被称为资资本负债率。 产权比率反反映了所有者者权益对负债债的保障程度度。 产权比比率越低，表表明企业的长长期偿债能力力越强，债权权人权益保障障程度就越高高，承担的风风险就越小；反之，产权权比率越高，则则表明企业的的长期偿债能能力越低。产权比率是反映映企业保护债债权人利益的的指标。P1149权益乘数又称权权益总资产率率，是指资产产总额与所有有者权益总额额之间的比率率。 权益乘乘数表明企业

60、业资产总额是是所有者权益益的倍数，该该比率越大，表表明所有者投投入的资本在在资产总额中中所占比重越越小，对负债债经营利用得得越充分，但但反映企业的的长期偿债能能力越弱。PP151企业长期偿债能能力的动态分分析指标主要要有：利息保保障倍数、现现金流量利息息保障倍数与与债务保障比比率等。P1154利息保障倍数是是公司息税前前利润与债务务利息的比值值，反映了公公司获利能力力对债务所产产生的利息的的偿付保证程程度。P1554计算利息保障倍倍数时就应当当以正常业务务经营的息税税前利润为基基础。分母中中的利息费用用不仅包括记记入财务费用用中的利息费费用，还应包包括已资本化化的利息费用用。利息保障倍数越越高