吉林敦化敖东食品有限责任公司玉米方便系列食品加工项目可行性研究报告

1、 第十三章财务评价13.1编制依据13.1.1国家计委颁发的建设项目经济评价方法与参 数。13.1.2轻工业总会轻工业建设项目可行性研究报告编制内 容深度规定13.1.3国家及地方的有关规定。13.1.4建设单位提供的相关资料。13.2编制基数13.2.1本项目生产规模为年处理玉米70010吨。具体如下:袋装玉米方便面万袋9000.0碗装玉米方便面万袋9000.0玉米精粉吨13000.0玉米水饺吨10000.0玉米饼干吨5000.0玉米渣吨24500.013.2.2项目计算期为17年，其中：建设期为2年，生产 期为15年。13.2.3项目投产后，投产第一年按达产 80%计，第二年 及以后按达产

2、率100 %计。13.2.4本项目建成后，企业需定员600人。13.3产品成本13.3.1本项目所需的原辅材料、动力燃料等价格，均采用现行市场含税价格。1332工资及附加按每人每年：工人为 9600元，技术 及管理人员为15000元计列，生活福利费按 14%计取。13.3.3固定资产折旧采用分类折旧，残值率按10%计列。折旧年限分别为：房屋及建筑25年，机器设备15年。 详见固定资产折旧计算表。13.3.4无形及递延资产摊销年限分别按5、10年考虑，详见无形资产摊销估算表；递延资产摊销估算表。13.3.5经估算，年平均总成本为 29178.8万元。正常年 经营成本为28777.8万元。其中：折

3、旧费为503.5万元。详见 总成本费用估算表；外购材料；燃料及动力费成本估算表；工资 及福利费估算表；修理费估算表；其它费用估算表。13.4销售收入及税金13.4.1本项目产品销售根据市场情况，销售单价（含税）暂分别定为：袋装玉米方便面元/万袋9000.0碗装玉米方便面元/万袋16000.0玉米精粉元/吨2400.0玉米水饺元/吨8000.0玉米饼干元/吨11000.0玉米渣元/吨40.0正常年产品收入为 38910万元13.4.2 正常年销售税金为 3043 万元。产品按增值税计 税，税率为 13，城市维护建设税为 7，教育附加费 3。 详见销售收入及税金估算表。13.5 损益经测算，计算期

4、年平均利润总额 （销售利润 ）为 6209.7 万 元。所得税按 33计取，计算期平均所得税为 2049.2万元 ; 计 算期年平均税后利润为 4160.5 万元。正常年盈余公积金按 10计取，公益金按 5计取。详见损益表。本项目投资利 润率 37.1，投资利税率 55.1。13.6 现金流量分析 根据财务现金流量表计算，项目税后财务内部收益率为 29.42，财务净现值 （I=14 ）为 11456.6 万元，投资回收期 为 5.43 年，含建设期 2 年。税前财务内部收益率 40.35 ； 财务净现值 （I=14 ）为 20727.6 万元;投资回收期为 4.56年， 含建设期 2 年。详见

5、财务现金流量表。13.7 偿还能力分析本项目借款偿还的资金来源 : 在还款期间将为未分配利 润，折旧费，摊销费等用来还款。固定资产投资借款偿还期 为 4.4 年，含建设期 2 年。借款年利率按 5.58 计，详见借 款还本付息计算表。本项目资金来源及运用的情况，资产负 债和所有者权益的增减变化关系。详见资金来源与运用表； 资产负债表。13.8 不确定性分析13.8.1 盈亏平衡分析以生产能力利用率表示的盈亏平衡点：53.5。计算结果表明，当本项目达到设计能力的 53.5时，企业就可保本 生产。详见盈亏平衡分析表。13.8.2 敏感性分析 根据本项目情况，就固定资产投资，原材料成本，销售 价格等

6、因素的变化，对税前财务内部收益率的影响程度进行 分析。分析情况见敏感性分析表。从表分析来看，销售价格 影响最敏感，原材料成本次之，固定资产投资不太明显。13.9 财务评价本项目投产后，正常年销售收入为 38910.0 万元，正常 年销售税金 3043.3 万元，计算期平均销售税金 3002.7 万元 项目贷款偿还期 （4.4 年，含建设期 2 年）较短，投资回收较快。 税后财务内部收益率为29.4 ，税前财务内部收益率为40.4 ; 项目主要经济指标均高于同行业平均指标。综合上 述情况，分析结果表明，本项目在财务上是可行的。由于原 材料价格、产品销售价格在项目财务评价中所占比重较大， 建议项目

7、投产后， 加强企业内部管理， 降低消耗 ;同时加强市 场调查，根据市场变化及时调整产品结构，以便掌握市场的 主动权。本工程工艺用水、排水量表用水、排水 部门用水 种类用水量（m3/h）排水 种类排水量（m3/h）备注玉米预处理 车间井水1.5冲洗 水1开发 区玉米方便面 车间井水30.2浸泡水22.2开发 区玉米精粉车 间井水22.4浸泡水16.5开发 区玉米水饺车 间井水1.5洗菜水1.3开发 区玉米饼干车 间井水0.7冲洗 水0.5开发 区总计井水56.336.5开发 区生产人员：600人生产天数:300天，三班生产.本工程工艺用汽量表用汽部门用汽压力用汽量（吨/h）备注玉米预处理工 段玉米方便面工 段0.8-1.03.9开发区供 汽玉米精粉工