巴塞尔协议与商业银行资本

1、2北京大学出版社提供北京大学出版社提供2第二章第二章 商业银行资本管理商业银行资本管理 第一节第一节 商业银行资本的构成和功能商业银行资本的构成和功能 第三节 商业银行的资本筹措 第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 第一节第一节 商业银行资本的商业银行资本的构成和功能构成和功能 北京大学出版社提供北京大学出版社提供4第一节第一节 商业银行资本的构成和功能商业银行资本的构成和功能 v一、一、商业银行资本的概念和特点商业银行资本的概念和特点 商业银行资本的概念 资本，也称资本金，是指商业银行在建立之初由投资者投入的资金，以及银行在经营活动中由税后留存收益和银行借入的次级

2、长期债务用来转增资本的资金，它代表投资者对商业银行的所有者权益。北京大学出版社提供北京大学出版社提供5第一节第一节 商业银行资本的构成和功能商业银行资本的构成和功能 v一、一、商业银行资本的概念和特点商业银行资本的概念和特点 商业银行资本的特点 商业银行资本金所包含的内容比一般企业宽泛 商业银行资本占资产的比重与一般企业相比很小北京大学出版社提供北京大学出版社提供6第一节第一节 商业银行资本的构成和功能商业银行资本的构成和功能 v二、商业银行资本的构成二、商业银行资本的构成 股本 盈余 债务资本 储备资本 北京大学出版社提供北京大学出版社提供7第一节第一节 商业银行资本的构成和功能商业银行资本

3、的构成和功能 v二、商业银行资本的功能二、商业银行资本的功能 营业功能 保护功能 管理功能 第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商与商业银行资本业银行资本 北京大学出版社提供北京大学出版社提供9第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v一、一、1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议产生的背景产生的背景 银行业经营的风险不断加大 银行业之间的不平等竞争日趋严重 北京大学出版社提供北京大学出版社提供10第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v二、二、 1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的主要内容的主要内容 1资本的组成 2风险资产的计算 3标准化比率的目标

4、 4 过渡期及实施的安排 北京大学出版社提供北京大学出版社提供11第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v二、二、 1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的主要内容的主要内容 1资本的组成 （1）核心资本 也称一级资本，包括股本和公开储备。 （2）附属资本 也称二级资本，或补充资本，包括非公开储备、资产重估储备、普通准备金和普通呆账损失准备金、混合资本工具 、次级长期债务 。 北京大学出版社提供北京大学出版社提供12第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v二、二、 1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的主要内容的主要内容 2风险资产的计算 总风险资产=

5、表内加权风险资产+表外加权风险资产+衍生工具风险资产相应的风险权重）（表内资产账面价值表内加权风险资产相应的风险权重）信用风险转换系数（表外资产账面价值表外加权风险资产相应的风险权重成本）当前市场风险敞口替代信用风险转换系数值（衍生工具资产账面价衍生工具风险资产北京大学出版社提供北京大学出版社提供13第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v二、二、 1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的主要内容的主要内容 3标准化比率的目标 巴塞尔协议规定，从事国际业务的商业银行，其资本标准为：%4%100加权风险资产核心资本核心资本充足率%8%100加权风险资产附属资本核心资本总资本充

6、足率北京大学出版社提供北京大学出版社提供14第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v二、二、 1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的主要内容的主要内容 4过渡期及实施的安排 从1988年的巴塞尔协议提出到1992年底大约有4年半时间，该委员会采取一个中期目标，即到1990年底，资本风险资产比率最低标准为7.25%，资本中至少有一半是核心资本。在过渡期初衡量银行的资本状况时，核心资本的比例可包括附属资本成分，但最多不能超过核心资本成分的25%，至1990年底减少到10%，到1992年底过渡期结束时一并消除。北京大学出版社提供北京大学出版社提供15第二节第二节 巴塞尔协议巴塞

7、尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v三、三、 对对1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的评价的评价 积极的方面 1有助于银行的稳健经营 2有助于各国商业银行在平等的基础上进行竞争 3为国际间银行监管和协调提供了极大方便 北京大学出版社提供北京大学出版社提供16第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v三、三、 对对1988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的评价的评价 存在的不足之处 1协议仅涉及商业银行的信用风险，而忽视了其他风险 2粗线条的风险权重档次不能充分体现各种资产之间的信用差别，难以准确反映银行面临的真实风险 3协议对非OECD成员国有歧视待遇 4经济资本和监管资本不一

8、致，导致银行通过资产证券化进行监管资本套利 北京大学出版社提供北京大学出版社提供17第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v四、四、 20042004年年新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议的产生的产生 1998年，巴塞尔委员会决定全面修改协议 1999年6月、 2001年1月和2003年4月，巴塞尔委员会提出了新资本协议征求意见稿的第一稿、第二稿和第三稿。 2004年6月正式发布了资本计量和资本标准的国际协议：修订框架（中文简称新巴塞尔资本协议 北京大学出版社提供北京大学出版社提供18第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v五、五、 20042

9、004年年新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议的基本框架的基本框架 第一支柱：最低资本要求 新资本协议集中考虑了信用风险、市场风险和操作风险 风险头寸的计量 （外部评级标准法、内部评级） 在资本的最低限额方面，资本充足率公式的分母发生了变化，由三部分组成：信用风险的加权资产与市场风险和操作风险所需资本的各12.5倍之和 北京大学出版社提供北京大学出版社提供19第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v五、五、 20042004年年新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议的基本框架的基本框架 第二支柱：监管当局的监督检查 第二支柱是巴塞尔委员会针对银行业风险制定的监督检查的主要原则、

10、风险管理指引和监督透明度及问责制度等 第二支柱适合于处理以下三个主要领域的风险：第一支柱涉及但没有完全覆盖的风 险(如贷款集中风险)，第一支柱中未加考虑的因素(如银行账户中的利率风险、业务和战略风险)、银行的外部因素(如经济周期效应) 北京大学出版社提供北京大学出版社提供20第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v五、五、 20042004年年新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议的基本框架的基本框架 第三支柱：市场纪律 第三支柱是对第一支柱和第二支柱的补充 市场纪律具有强化资本监管和帮助监管当局提高金融体系安全、稳健性的潜在作用 委员会通过建立一套披露要求以达到促进市场纪

11、律的目的 北京大学出版社提供北京大学出版社提供21第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v六、六、 20042004年年新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议的主要进步的主要进步 最低资本规定方面 监督检查方面 信息披露和市场约束方面 北京大学出版社提供北京大学出版社提供22第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v七、七、新巴塞尔资本协议新巴塞尔资本协议在全球的推进在全球的推进 欧盟委员会于2008年1月1日起全面正式实施，成为全球实施新协议最早、最为成熟的国家和地区 美国于2009年开始正式实施新资本协议 澳大利亚和新加坡于2008年1月正式开始

12、实施新资本协议 香港是亚洲区率先实施新资本协议的经济体 实施新资本协议存在诸多挑战 北京大学出版社提供北京大学出版社提供23第二节第二节 巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本与商业银行资本 v八、八、金融危机助推新资本协议改进和发展金融危机助推新资本协议改进和发展 2007年金融危机的爆发有助于国际银行业在监管理念上进一步达成共识，加速新资本协议的实施进程，同时也为新资本协议的改进和发展指明了方向 为充分吸取金融危机中的经验教训，新资本协议框架完善建议特别完善了对再证券化风险暴露的处理第三节第三节 商业银行的资本筹措商业银行的资本筹措 北京大学出版社提供北京大学出版社提供25第三节第三节 商业银行的资本筹措商业银行的资本筹措 v一、一、商业银行外源资本金的筹集商业银行外源资本金的筹集 银行从外部筹措资本金的主要方式 1发行普通股 2发行优先股 3发行资本票据和债券 北京大学出版社提供北京大学出版社提供26第三节第三节 商业银行的资本筹措商业银行的资本筹措 v一、一、商业银行外源资本金的筹集商业银行外源资本金的筹集 对外源资本金筹集方式的选择 1每种筹资方式的相对成本 2对股东收益的影响，以及是否影响现有股东以及未来可能的银行新股东对银行的所有权与控制权等 3每种筹资方案的相对风险以