证券市场运行相关练习题

1、第六章证券市场运行练习题一、单项选择题1根据（C）划分，证券市场可分为证券发行市场和证券交易市场。A 市场的效率B市场的作用C市场的功能D交易的标的物2在证券发行市场上联系发行人和投资者的是（C ）A 证券发行人B 证券投资者C证券中介机构D监管部门3根据证券发行与承销管理办法的规定，首次公开发行股票数量在（D ）股以上的，可以向战略投资者配售股票。A2 亿B.2.5 亿C. 3.5亿D .4亿4定向发行又称（B），即面得少数特定投资者发行。一般由债券发行人与某些机构投资者，如人寿保险公司、养老基金、退休基金等直接洽谈发行条件和其他具体事务，属直接发行。A 直接发行B 私募发行C招标发行D承购

2、包销5根据标的物不同，招标发行可分为（D）。A 荷兰式招标和美式招标B 单一价格中标和多种价格中标C价格招标、单一价格中标和多种价格中标D价格招标、收益率招标和缴款期招标6证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式是（ A ）A代销B余额包销C 全额包销D包销7我国证券法 规定，发行人向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币 （ C ），应由承销团承销。A 1000 万元B 3000 万元C 5000 万元D1亿元8对于股份有限公司申请股票上市应当符合的条件的描述，错误的是（C）。A 股票经国务院证券监督管理机构核准已向社会公开发行B 公开发行的股份达公

3、司股份总数的25%以上；公司股本总额超过人民币4 亿元的，公开发行股份的比例为10%以上C 公司股本总额不少于人民币5000 万元D 公司在最近3 年无重大违法行为，财会会计报告无虚假记载9上市公司出现以下（C ）所述情形，由证券交易所决定终止其股票上市交易。A 公司情况发生重大变化，不符合公司债券上市条件B 发行公司债券所募集的资金不按照核准的用途使用C 公司最近 3 年连续亏损，在其后 1 个年度内未能恢复盈利D 公司在重大违法行为10我国证券法 规定，向不特定对象发行证券或向特定对象发行证券累计超过（ C）人的，为公开发行，必须经国务院证券监督管理机构或者国务院授权的部门核准。A 150

4、B.180C.200D.23011（ A）是整个证券市场的核心。A 证券交易所B证券投资者C 证券发行人D证券公司12我国证券法规定，证券交易所设总经理1 人，由（D ）任免。A 证券交易所B 中国人民银行C 国务院D 国务院证券监督管理机构13为保护投资者利益，防止股价暴涨和投机盛行，证券交易所制定的交易规则是（ A ）。A 涨跌幅限制B 价格决定C 大宗交易D报价方式14上海、深圳证券交易所自2007 年 1 月 8 日起对未完成股改的股票（即特别的差异化制度化安排，将其涨跌幅比例统一调整为（C ）。S 股）实施A3%B 4%C 5%D6%15无涨幅限制证券的大宗交易须在前收盘价的正负（C

5、）或当日竞价时间内已成交的最高和最低成交价之间，由买卖双方采用议价协商方式确定成交价，并经证券交易所确认后成交。A15%B20%C30%D40%16法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的（B）。A 20%B 25%C30%D 40%17关于上证成分股指数的叙述错误的是（B）。A 是上海证券交易所对原上证30 指数进行调整和更名产生的指数B上证成分股指数依据样本稳定性和动态跟踪的原则，每年调整一次成分股，每次调整比例一般不超过 12% ，特殊情况下也可能对样本股进行临时调整C上证成分股指数采用派许加权综合价格指数公式计算，以样本股的调整股本数为权数，并采用流通股本总

6、股本比例分级靠档加权计算方法E 当样本股名单发生变化， 或样本股的股本结构发生变化， 或股价出现非交易因素的变动时，采用“除数修正法”修正原固定除数，以维护指数和连续性18（ C ）是股东权益账户中不同项目之间的转移，对公司的资产、负债、股东权益总额毫无影响。A 现金股息B 财产股息C股票股息D负债股息19某投资者买了1500 元期限为 1 年期、年利率为胀率为 4%，则该投资者的实际收益率为（C ）。10%的公司债券，若1 年中通货膨A14%B 10%C6%D 4%20根据我国证券交易所管理办法第十七条规定，（ A）是证券交易所的最高权力机构。A 会员大会B 理事会C监管委员会E 总经理二、

7、不定项选择题1关于证券发行市场论述正确的是（ABCD）。A 证券发行市场是发行人向投资者出售证券的市场B 证券发行市场是发行人以发行证券的方式筹集资金的场所C证券发行市场通常无固定场所，是一个无形的市场D证券发行市场是交易市场的基础和前提2证券发行市场的作用主要表现在（ACD）。A 为资金需求者提供筹措资金的渠道B 为政府宏观部门调控经济提供了手段C为资金供应提供投资和获利的机会，实现储蓄向投资转化D 形成资金流动的收益导向机制，促进资源配置的不断优化3关于证券发行制度叙述正确的是（ABD）。A 证券发行注册制实行公开管理原则，实质上是一种发行公司的财务公开制度B 证券发行核准实行实质原则，

8、即证券发行人不仅要以真实状况的充分公开为条件，而且必须符合证券监管机构制定的若干适合于发行的实质条件C公开发行是指向不特定对象发行证券、 向特定对象发行证券累计超过 100 人的以及法律、行政法规规定的其他发行行为E 我国证券法规定，公开发行股票、公司债券和国务院依法认定的其他证券，必须依法经国务院证券监督管理机构或国务院授权部门核准4下面关于债券发行的定价方式，描述正确的是（ACD）。A 按照招标标的分类，可分为价格招标和收益率招标B 一般情况下，短期贴现债券多采用多种收益率的美式招标，长期附息债券多采用单一价格的荷兰式招标C按价格决定方式分类，有美式招标和荷兰式招标D 债券发行的定价方式以

9、公开招标最为典型5债券发行方式有（ABC）。A 定向发行B 承销发行C招标发行D对一般投资者上网发行和对法人配售相结合的发行方式6股票发行的定价方式，可以采取（ABCD）。A 协商定价方式B 一般询价方式C累计投标询价方式D 上网竞价方式7根据规定，首次公开发行的股票实行询价制度，其询价对象包括符合中国证监会规定条件的（ACD）。A 证券投资基金管理公司、证券公司B个人投资者C信托投资公司、财务公司D保险机构投资者和合格境外机构投资者8公司申请公司债券上市交易应当符合的条件包括（AC）。A 公司债券的期限为1 年以上B 公司债券实际发行额不少于人民币3000 万元C公司申请债券上市时仍符合法定

10、的公司债券发行条件D公司在最近3 年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载9我国证券法规定，上市公司有下列情形之一的，由证券交易决定暂停其股票上市交易（ABCD）。A 公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件B公司不按照规定公开其财务状况，或者对财务会计报告作虚假记载，可能误导投资者C公司有重大违法行为D公司最近3 年连续亏损10公司债券上市交易后，公司有下列情形之一的，由证券交易所决定暂停其公司债券上市交易（ABC）。A 公司有重大违法行为B公司情况发生重大变化不符合公司债券上市条件C发行公司债券所募集的资金不按照核准的用途使用D公司最近3 年连续亏损11证券交易所的信息系统发布网络

11、可由以下渠道组成（ABCD）。A 证券通信网D 因特网12股票价格指数的编制步骤包括（ABCD）。A 选择样本股B 选定某基期C计算计算期平均股价或市值，并作必要的修正D指数化13中证指数公司发布的指数有（BCD）。A 发行量加权股价指数B 沪深 300 行业指数C沪深 300 指数D中证流通指数14关于我国股票发行的论述正确的是（ABCD）。A 我国的股票发行实行核准制B发行申请需由保荐人推荐和辅导，由发行审核委员会审核，中国证监会核准C发行人申请公开发行股票、可转换为股票的公司债券或公开发行法律、行政法规规定实行保荐制度的其他证券的，应当聘请具有保荐资格的机构担任保荐人D上市公司申请公开发

12、行证券或者非公开发行新股，应当由保荐人保荐，并向中国证监会申报15证券交易所的职能包括（ABCD）。A 提供证券交易的场所和设施B制定证券交易所的业务规则C接受上市申请、安排证券上市D组织、监督证券交易16会员大会是证券交易所的最高权力机构，具有的职权包括（ABD）。A 制定和修改证券交易所章程B选举和罢免会员理理C审定总经理提出的工作计划D审议和通过理事会、总经理的工作报告17针对中小企业板块的风险特征，在交易和监察制度上作出有别于主板市场的特别安排是（ABC）。A 改进开盘集合竞价制度和收盘价的确定方式，进一步提高市场透明度，遏制市场操纵行为B完善交易信息公开制度，引入涨跌幅，振幅及换手率的偏离值等监控指标C完善交易异常波动停牌制度，优化股票价量异常判定指标D证券买卖采取一对一交易方式，中小企业板块价格决定机制不是公开竞价，而是买卖双方协商议价18我国的基金指数由（BCD）组成。A 恒生基金指数B 中证基金指数系列C 上证基金指数D 深证基金指数19系统性风险包括（AB）。A 政策风险B 利率风险C 经营风险D 信用风险20为适应不同类型企业的融资需要，创业板对发行人设置了两项定量业绩指标，以便发行申请人选择，分别是（AC）。A. 要求发行人最近两年连续盈利，最近两