基金考试重点【计算公式+各种知识点】(整合版)

1、【计算公式】1. 除权价1、除息报价。除息报价=股息登记日收盘价-每股现金股利（股息）2、除权报价。a.、送股除权报价=股权登记日收盘价/（1+每股送股比例）b、配股除权报价=（股权登记日收盘价+配股价×配股比例）/（1+每股配股比例）c、送股与配股同时进行时的除权报价=（股权登记日收盘价+配股价×配股比例）/（1+每股送股比例+每股配股比例）3、除息与除权同时存在时的除权除息报价。除权除息报价=（股权登记日收盘价+配股价×配股比例-每股现金红利）/（1+每股送股比例+每股配股比例）。2. 营运效率比率存货周转率=年销售成本÷年均存货存货周转天数=365

2、天÷存货周转率应收账款周转率=销售收入除年均应收账款应收账款周转天数=365天÷应收账款周转天率总资产周转率=年销售收入÷年均总资产3. 盈利能力比率销售利润率=净利润÷销售收入资产收益率=净利润÷总资产净资产收益率=净利润÷所有者权益资产收益率=净利润÷总资产=（净利润/销售收入）×（销售收入/总资产）=销售利润率×总资产周转率净资产收益率=净利润÷所有者权益=（净利润/总资产）×（总资产/所有者权益）=资产收益率×权益乘数杜邦恒等：净资产收益率=销售净利润率×总

3、资产周转率×权益乘数由此可以看出，企业的盈利能力取决于其销售利润率，使用资产的效率和企业的财务杠杆。4. 终值公式：FV=PV×（1+r）t（1+r）t称为终值利率因子，与利率、时间成正比例关系5. 现值和贴现公式：PV=FV/（1+r）t，r是贴现率1/（1+r）t称为现值利率因子，与利率、时间成反比例关系6. 名义利率和实际利率实际利率=名义利率-通货膨胀率7. 流动性比率流动比率=流动资产÷流动负债（流动比率可以反映短期偿债能力）速动比率=（流动资产-存货）÷流动负债（速冻比率是从流动资产中扣除存货部分，再除以流动负债的比值。比流动比率更进一步的有

4、关变现能力的比率指标为速冻比率。）8. 财务杠杆比率资产负债率=负债总额÷资产总额负债权益比=负债÷所有者权益=资产负债率÷（1-资产负债率）权益乘数=资产÷所有者权益=1÷（1-资产负债率）利息倍数=EBIT（息税前利润）÷利息9. 配股权，其估值办法是：如果收盘股价高于配股价，按收盘价高于配股价的差额估值；如果收盘价等于/或低于配股价，估值为零。10. 概率统计1. 如果一个随机变量X只有取多个或可列无限多个值，则为离散型随机变量。2. 期望（均值）是X取值乘以概率加权平均3. 投资收益率r用方差或标准差衡量它偏离期望值的程度4.

5、 中位数常用于评价基金经理的业绩基准5. 正态分布：X( , cita平方),=0，cita=1，XN(0,1)时，x服从正态分布。当股市没有任何决定性消息，随机游走，服从正态分布6. 相关系数：在正负1之间。绝对值在0-1之间，不完全相关。绝对值大于1，正或者负相关。11. 可转换债券1. 可转换债券面值/转换比例2. 可转换债券价值=纯粹价值+转换权力价值【各种知识点】带数字的知识点1. 小盘股的市值小于5亿，大盘股的市值大于20亿。2. 货币市场工具通常是指到期日不足1年的短期金融工具。3. 保本基金，一般本金保证比例为100%，但是有时候会低于或者高于这一比例。4. 资本市场是融资期限

6、在1年以上的金融市场。5. 开放式基金每日公布单位资产净值，每季度公布资产组合，每6个月公布变更的招募说明书。6. 设立基金管理公司，拟任的高级管理人员，业务人员不少于15人。7. 封闭式基金募集的份额达到准予注册规模的80%以上，并且基金份额有人人数达到200人以上，可办理基金备案手续，并予以公告。8. 参与基金份额持有人大会的持有人的基金份额低于规定比例的，召集人可以在原公告的基金份额持有人大会召开时间的3个月以后，6个月以内，就原定审议事项重新召集基金份额持有人大会。9. 私募基金管理人保存私募基金投资决策，交易等方面的记录，保存期限自基金清算终止之日起不得少于10年。10. 中国证监会

7、工作人员依法履行职责，进行调查或检查时，不得少于2人。11. 中国证监会领导干部离职后3年内，一般工作人员离职后2年内，不得到与原工作业务直接相关的机构任职。12. 基金公司主要股东为法人或者其他组织的，净资产不低于2亿人民币。13. 非公开募集基金应当向合格投资者募集，合格投资者累计不得超过200人。14. 常规基金产品按照简易程序申请注册，注册审查时间原则上不超过20个工作日。15. ETF份额自基金合同生效日后不超过3个月的时间开始办理赎回。16. 自2012年起，分开募集的分级基金，B类份额单笔认购/申购金额不得低于5万元。17. 中国证监会在调查重大证券违法行为时，可限制被调查事件当

8、事人的证券买卖，但限制的期限不得超过15个交易日，案情复杂的，可以延长15个交易日。18. 非公开募集基金的募集对象累计人数超过了200人，就构成了公开募集基金。19. 代表基金份额10%以上的基金份额持有人就同一事项要求召开基金份额持有人大会，而基金持有人大会的日常机构，基金管理人，基金托管人都不召集的，则该部分基金份额持有人有权自行召集，并报中国证监会备案。20. 根据证券投资基金法的要求，中国证监会应当自受理基金募集申请之日起，6个月内做出注册或者不予注册的决定。21. 开放式基金中的股票基金，在前端收费模式下，根据认购金额设置不同的费率标准，一般最高不超过1.5%。22. 对与他非常规

9、基金产品，按照普通程序注册，注册审查时间不超过6个月。23. 偏股型的股票，股票的配置比例50%-70%，债券的配置比例20%-40%。24. 股债平衡型基金股票与债券的配置比例较为均衡吗，两者的比例通常为40%-60%。25. 净资产低于实收资本的50%，或者或有负债达到净资产的50%。26. 基金份额持有人大会应当有代表1/2以上的基金份额的持有人参加，方可召开。27. 我国债券型基金的认购费率最高一般不超过1.5%，认购费通常在1%以下，货币型基金的认购费一般为0。28. 封闭式基金的交易佣金不得高于成交金额的0.3%，起点5元，交易不收取印花税。29. 基金管理人应在基金发售的3日前，

10、将招股说明书，基金合同摘要登载在指定的报刊和管理人网站上。30. 当发生对基金份额持有人权益或者基金价格重大影响的事件时，基金管理人应在2日内，编制并披露临时报告书，并分别报中国证监会及地方监管局备案。31. 当影子定价与摊余成本法确定的基金资产净值偏离度的绝对值达到或者超过0.5%时，基金管理人就此事项进行临时报告。32. 基金管理人不收取销售服务费的，对持续持有期少于30日的投资人，收取不低于0.75%的赎回费。33. 基金管理人监事会，每年至少召开一次会议，监事会决议至少须经1/2以上的监事投票通过。34. 现货市场的交易协议达成后在2个交易日内进行交割。35. 根据中国证监会对基金类别

11、的分类标准，基金资产80%以上投资于债券的为债券基金。36. 南方保本基金的保本周期为3年。37. 基金托管人职责终止的，基金份额持有人大会应当在6个月内选任新基金托管人。38. 基金管理人的董事，监事和高级管理人员，应具有3年以上与其所任职务相关的工作经历。39. 私募基金管理人应当每个会计年度结束后的4个月内，向基金业协会报送经会计事务所审计的年度财务报告。40. 债券基金中收取认购费的，认购费率一般不超过1%。41. 封闭式基金的申报价格的最小变动单位为0.001元人民币。42. 发起式基金的基金合同生效3年后，若基金净资产净值低于2亿元，基金合同自动终止。43. 在二级市场的净值报价上

12、，ETF每15秒提供一个基金参考净值，而LOF的净值报价频率要比ETF低，通常每一天只提供1次或几次基金净值报价。44. 基金管理人应当在上半年结束之日起60日内，编制完成基金半年度报告。45. 基金销售机构应检测客户现金收支或款项划转情况，对符合大额交易标准的，在大额交易发生后5个工作日内，向中国反洗钱监测分析中心报告。在发现有可疑交易或者行为时，在其发生10个工作日内，向中国反洗钱监测分析中心报告。46. 基金管理人的基金宣传推介材料应当向公众分发或发布之日起5个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。47. ETF联接基金投资于目标ETF的资产不得低于联接基金资产净值的90%

13、。48. 对基金管理公司变更持有5%以上的股权的股东，国务院证券监督管理机构应当自受理申请之日起60日做出批准或者不予批准的决定。49. 基金托管人召集基金份额持有人大会的，应至少提前30日公告大会的召开时间，会议形式，审议事项，议事程序和表决方式等事项。50. 基金合同生效不足2个月的，基金管理人可以不编制当期季度报告，半年度报告或者年度报告。51. 基金份额净值计价错误金额达基金份额净值的0.5%时，被认定为基金的重大事件。52. 不收取消费服务费，对持有持续期长于3个月但少于6个月的投资人收取不低于0.5%的赎回费，并将上述赎回费总额的50%计入基金财产。53. 基金管理公司变更持有5%

14、以上股权的股东，应当报经国务院证券监督管理机构批准。54. 基金管理人应在募集期限届满之日起10日内聘请法定验资机构验资。55. 我国ETF的最小申购和赎回的单位一般为50万份或100万份。56. 封闭式基金一般至少每周披露一次资产净值和份额净值。57. QDII基金的净值在估值日后12个工作日。58. 基金销售机构的客户身份资料自业务关系结束当年起，至少保存15年。59. 当单个交易日基金的净赎回申请超过基金总份额的10%时，投资人可能无法及时赎回持有的全部基金份额。60. 基金经营机构应妥善保存客户交易端信息和开户资料电子化信息，保存期不得少于20年。61. 根据中国证监会对基金类别的分类

15、标准，基金资产的100%投资于货币市场工具的为货币市场基金。62. 偏股型基金中股票的配置比例是50-70%。63. 基金管理人整改后，符合有关要求的，中国证监会应当自验收完毕之日起，3日内解除对其采取的有关措施。64. 基金募集期一般不得超过3个月。65. ETF份额的申购和赎回参与券商可按照0.5%的标准收取佣金。66. 不收取销售服务费的，对持有持续期少于7日的投资人收取不低于1.5%的赎回费，并将上述赎回费全额计入基金财产。67. 基金客户的交易记录自交易记账当年记起至少保存15年。带年份的知识点1. 1933年，美国的证券法要求基金募集时必发布招募书，对基金进行描述。2. 1940年

16、的投资公司法，投资顾问法是美国关于共同基金的两部最重要的法律。3. 1990年，加拿大多伦多证券交易所推出了世界上第一只ETF指数参与份额(TIPs)。4. 中国证券业协会成立1991年8月28日。5. 1992年11月，经深圳市人民银行批准设立了深圳市投资基金管理公司，发起设立了当时国内规模最大的封闭式基金天骥基金。6. 1993年8月，上市的淄博基金募集的规模为1亿人民币。7. 1998年3月27日，中国证监会设立规模为20亿的两只封闭式基金基金开元，基金金泰8. 在封闭式基金成功试点的基础上，2010年10月8日，中国证监会发布并实施了开放式证券投资基金试点办法，由此揭开了我国开放式基金

17、发展的序幕。9. 2001年8月，中国证券业协会基金公会成立。10. 2001年9月，我国第一只开放式基金-华安创新诞生11. 2002年2月正式出台证券投资基金管理公司内部控制指导意见。12. 2002年12月，首家批准筹建的中外合资基金公司国联安基金管理有限公司成立。13. 2003年10月28日，十届全国人大常委会第五次审议通过中华人民共和国证券投资基金法。14. 2007年，中国证券业协会设立了基金公司会员部15. 2007年7月，新的企业会计准则在基金业得到了全面实施，为基金行业更为透明准确的信息披露提供了保证。16. 2007年11月，中国证监会发布了基金管理公司特定客户资产管理业

18、务试点办法。基金试点的当年，我国共建立了5家基金管理公司。17. 我国的基金自律组织是2012年6月7日成立的中国证券投资业协会。18. 2012年12月28日，全国人大常委会审议通过修订后证券投资基金法于2013年6月1日正式实施。19. 2013年证券投资基金法专门增设“基金行业协会”一章，详细规定了基金业协会的性质，组成以及主要职责等内容20. 2013年6月，与天弘赠利宝货币基金对接的(余额宝)产品的推出。21. 2014年8月生效的公开募集证券投资基金运作管理办法。22. 2014年12月15日，基金业协会颁布了基金从业人员执业行为自律准则。23. 一般认为，世界上最早的证券投资基金

19、，产生于1868年的英国。其他重要知识点² 优先股一般不享有表决权² MM理论认为企业价值不会因为融资方式改变（资本结构无效理论）² 股票账面价值：股票净值，净资产；内在价值：理论价值，即未来现金流现值；股票的特征包括：收益性;风险性;流动性;永久性;参与性² 系统风险：市场风险非系统风险：特定环境或时间引起，公司特有的风险，包括财务风险（违约风险）、经营风险和流动性风险（无法成交）² 期望收益率=无风险资产收益率+风险溢价² 对于开放式基金来说，核算内容包括基金份额的申购与赎回情况、转入与转出情况以及基金份额拆分进行会计核算。不包括利息计算² 大额可转让定期存单是银行发行的具有固定期限和一定利率结构的且可以在二级市场上转让的金融工具。大额可转让定期存单的期限较短，一般在1年以内，最短的是14天，以3个月、6个月为主² 股权资本自由现金流贴现模型是在公司用于投资、营运资金和债务融资成本之后可以被股东利用的现金流，是公司支付所有营运费用、再投资支出以及所得税和净债务后可分配给公司股东的剩余现金流量² 货币市场工具(moneymarketinstruments)一般指短期的(