c13037_多套答案_资产证券化业务中基础资产的审核关注要点及相关案例分析

第一套 C13037 100 分 资产证券化业务中基础资产的审核关注要 点及相关案例分析 课后测验 一、单项选择题 1. 根据证券公司资产证券化业务管理规定，对于基础资产 的定义，表述有误的是（ ）。 A. 基础资产可以是单项的财产权利或者财产 B. 基础资产可以是独立、可预测的现金流 C. 基础资产可以是多项财产权利或者财产构成的资产组合 D. 基础资产需要符合法律法规，权属明确 二、多项选择题 2. 根据证券公司资产证券化业务管理规定，特定原始权益 人是可能对专项计划以及资产支持证券投资者的利益产生重大影响 的原始权益人。特定原始权益人应当符合下列条件（ ）。 A. 具有持续经营能力，无重大经营风险、财务风险和法律风险 B. 生产经营符合法律、行政法规、特定原始权益人公司章程或者企业、事业单位的内部规章文件 的规定 C. 最近三年未发生重大违约、虚假信息披露或者其他重大违法违规行为 D. 法律、行政法规和中国证监会规定的其他条件 E. 内部控制制度健全 3. 在资产证券化业务审核过程中，对基础资产的权属界定通常 有以下（ ）等几方面的要求。 A. 可特定化 B. 可附带抵押、质押等担保负担 C. 权属明确 D. 可转让 4. 在资产证券化业务中，基础资产特定化的重要前提是现金归 集的独立性，可以采用以下（ ）方式防止资金混同和挪用风险。 A. 设立监管账户 B. 设立专门的归集账户 C. 由监管银行执行划付指令 D. 建立封闭的划付路径 5. 从资产证券化业务现有案例的总体情况来看，主要特点包含 （ ）等。 A. 原始权益人主要是国有（控股）企业，信用等级较高 B. 基础设施类基础资产占比较低 C. 二期或复制的项目较多 D. 基础设施类基础资产占比较高 三、判断题 6. 根据合同法，债权人转让权利的，应当通知债务人。未 经通知，该转让对债务人不发生效力。（ ） 正确 错误 7. 根据证券公司资产证券化业务管理规定，基础资产不得 附带抵押、质押等担保负担或者其他权利限制。能够通过专项计划 相关安排，解除基础资产相关担保负担和其他权利限制的除外。（ ） 正确 错误 8. 资产证券化业务中，可预测性是对基础资产的现金流的要求 之一，需要通过明确的、合理的测算方法，综合对历史数据以及各 种风险因素的考量和分析，对未来现金流的情况可以作出确定性较 高的评估预测。（ ） 正确 错误 9. 根据证券公司资产证券化业务管理规定，以基础资产产 生现金流循环购买新的同类基础资产方式组成专项计划资产的，专 项计划的法律文件应当明确说明基础资产的购买条件、购买规模、 流动性风险以及风险控制措施。基础资产的规模、存续期限应当与 资产支持证券的规模、存续期限相匹配。（ ） 正确 错误 10. 在资产证券化业务中，基础资产处于核心地位，基础资产的 选取至关重要。（ ） 正确 错误 第二套 C13037 100 分 资产证券化业务中基础资产的审核关注要 点及相关案例分析 课后测验 一、单项选择题 1. 从资产证券化业务现有案例的总体情况来看，由于真实出售和破产隔离较难实现，有的 原始权益人同时担任资产服务机构或承担差额补足义务，对专项计划和投资者利益有重大 影响，因此对原始权益人的资信状况有一定要求，原始权益人主要是（ ） 。 A. 国有（控股）企业 B. 合资企业 C. 外资企业 D. 民营企业 二、多项选择题 2. 在资产证券化业务中，基础资产特定化的重要前提是现金归集的独立性，可以采用以下 （ ）方式防止资金混同和挪用风险。 A. 设立专门的归集账户 B. 设立监管账户 C. 建立封闭的划付路径 D. 由监管银行执行划付指令 3. 我国目前现有的资产证券化项目中，基础资产主要分为债权类和收益权类两类，收益权 主要指基础设施收费收益权。收费权一般来自于法律、行政法规的直接规定或者行政部门 的行政审批，与基础设施相关，具有（ ）等特点。 A. 特许性 B. 排他性 C. 垄断性 D. 收益比较确定，价值容易评估 4. 在资产证券化业务中，基础设施类基础资产占比较高，这是由于（ ）等方面的原因。 A. 基础设施建设融资需求较强 B. 基础设施建设投入大、回收周期长 C. 基础设施的需求弹性小，现金流稳定 D. 风险较为可控 5. 资产证券化业务过程中，收益权类基础资产的实际现金流与预测可能存在偏差，为降低 这种风险，可采取的措施包括（ ）等。 A. 谨慎保守的预测现金流 B. 对投资者进行充分的风险揭示 C. 合理确定基础资产规模 D. 确保足够的覆盖率 三、判断题 6. 根据证券公司资产证券化业务管理规定 ，基础资产为债权的，应当按照有关法律规 定将债权转让事项通知债务人。 （ ） 正确 错误 7. 根据合同法 ， 债权人转让权利的，受让人取得与债权有关的从权利，但该从权利 专属于债权人自身的除外。 （ ） 正确 错误 8. 对于收益权类基础资产，可预测性较强，合同明确约定了债务履行的时间和金额。应当 注意还款周期的相对稳定性，较为平均地分布在专项计划的存续期内，与计划的偿付安排 相匹配。 （ ） 正确 错误 9. 根据证券公司资产证券化业务管理规定 ，基础资产不得附带抵押、质押等担保负担 或者其他权利限制。能够通过专项计划相关安排，解除基础资产相关担保负担和其他权利 限制的除外。 （ ） 正确 错误 10. 对于债权类的基础资产，需具体分析历史数据以及不同收费权现金流的特性。允许因 季节等因素而产生的一定波动性。 （ ） 正确 错误 第三套 一、单项选择题 1. 从资产证券化业务现有案例的总体情况来看，由于真实出售 和破产隔离较难实现，有的原始权益人同时担任资产服务机构或承 担差额补足义务，对专项计划和投资者利益有重大影响，因此对原 始权益人的资信状况有一定要求，原始权益人主要是（ ）。 A. 民营企业 B. 合资企业 C. 国有（控股）企业 D. 外资企业 二、多项选择题 2. 资产证券化业务过程中，收益权类基础资产的实际现金流与 预测可能存在偏差，为降低这种风险，可采取的措施包括（ ）等。 A. 合理确定基础资产规模 B. 确保足够的覆盖率 C. 谨慎保守的预测现金流 D. 对投资者进行充分的风险揭示 3. 在资产证券化业务中，基础资产特定化的重要前提是现金归 集的独立性，可以采用以下（ ）方式防止资金混同和挪用风险。 A. 设立专门的归集账户 B. 建立封闭的划付路径 C. 由监管银行执行划付指令 D. 设立监管账户 4. 我国目前现有的资产证券化项目中，基础资产主要分为债权 类和收益权类两类，收益权主要指基础设施收费收益权。收费权一 般来自于法律、行政法规的直接规定或者行政部门的行政审批，与 基础设施相关，具有（ ）等特点。 A. 排他性 B. 垄断性 C. 特许性 D. 收益比较确定，价值容易评估 5. 在资产证券化业务中，基础设施类基础资产占比较高，这是 由于（ ）等方面的原因。 A. 风险较为可控 B. 基础设施建设融资需求较强 C. 基础设施建设投入大、回收周期长 D. 基础设施的需求弹性小，现金流稳定 三、判断题 6. 根据证券公司资产证券化业务管理规定，基础资产不得 附带抵押、质押等担保负担或者其他权利限制。能够通过专项计划 相关安排，解除基础资产相关担保负担和其他权利限制的除外。（ ） 正确 错误 7. 对于债权类的基础资产，需具体分析历史数据以及不同收费 权现金流的特性。允许因季节等因素而产生的一定波动性。（ ） 正确 错误 8. 对于收益权类基础资产，可预测性较强，合同明确约定了债 务履行的时间和金额。应当注意还款周期的相对稳定性，较为平均 地分布在专项计划的存续期内，与计划的偿